Финансовият раздел на бизнес плана. Финансов план в бизнес план: защо имате нужда от него и как да го съставите. Върнете се към списъка с инструкции за съставяне на бизнес план

Разглежда въпросите за финансова подкрепа за дейността на предприятия, фирми, организации и най-ефективното използване на съществуващите финансови ресурсивъз основа на оценка на текущата финансова информация и прогноза за обема на продажбите на стоки и услуги на пазарите през следващите периоди.

Финансовият план се разработва под формата на следните прогнозни финансови документи:

• прогноза за финансови резултати;
• прогнозиране на паричния поток;
• прогнозния баланс на предприятието.

По правило прогнозният период обхваща 3-5 години. Нека разгледаме последователността на проектирането, използвайки същия пример на предприятие, което вече е работило в областта на производството на храни и иска да пусне нов тип продукт в прогнозния период. Той се интересува как ще се развиват резултатите от дейностите в бъдеще, като се вземе предвид новата производствена програма.

Прогноза за финансовите резултати

Целта на прогнозирането на финансовите резултати е да представи перспективите пред предприятието от гледна точка на рентабилността (Таблица 1). Инвеститорите ще се интересуват особено от нивото на рентабилност през следващия период, тъй като могат да видят какъв дял от печалбата ще получат предприятията.

1-ва, 2-ра година и др. - това са годините на прогнозния период, като се започне от следващата спрямо годината на разработване на бизнес плана (базова година).

Отправната точка за направата на тази прогноза е планирането на обема на продажбите в обемно и стойностно изражение. В този случай се извършват изчисления за всички видове продукти и след това те се сумират в резултата, представен в табл. 1 (ред 1).

Като извадим от нетните продажби, получаваме брутната печалба. Разходните показатели вече са изчислени в раздел "Производствен план" на въпросния бизнес план.

Таблица 1. Прогноза на финансовите резултати, хиляди рубли.

Оперативните разходи включват разходите за разработване на нов вид продукт, извършване маркетингово проучване, административни и маркетингови разходи.

Показателят "Балансова печалба" (ред 6) се получава чрез изваждане на оперативните разходи и изплатените суми на лихвите от брутната печалба.

Данъците върху дохода в нашия пример съставляват значителна сума - 50% от балансовата печалба минус сумата на пренесените минали загуби (отрицателна печалба). Пренесените суми се определят чрез добавяне на неразпределената печалба от предходната година (ако е отрицателна) към нетната печалба за текущата година.

Разликата между балансовата печалба (ред 6) и съответния размер на платения данък върху дохода (ред 7) дава индикатора за нетната печалба (ред 8).

Този индикатор, заедно с показателите за нетните продажби и себестойността на продадените стоки, са основни за по-нататъшен анализ на динамиката възможни променифинансово състояние за петте години.

По правило такива изчисления са многовариантни в зависимост от очаквания обем на продажбите, цените, производствените разходи (оптимистична прогноза, песимистична, средна).

Прогноза на паричния поток

Тази прогноза не отразява приходите и разходите, а реалното получаване на средства и тяхното прехвърляне (Таблица 2). Ето защо крайната цифра на прогнозата на паричния поток отразява баланса на паричния оборот на предприятието. Прогнозата за финансовите резултати може да бъде трансформирана в прогноза за паричния поток чрез серия от корекции.

В прогнозата на финансовите резултати се показват изчислените стойности на приходите от продажби и нетната печалба. За разлика от тях, паричният поток отразява действителното получаване на приходи от продажби. За да преминете от действителни към изчислени показатели, е необходимо да се вземе предвид очакваното време за получаване на плащанията за продажби.

Ако прогнозата за финансовите резултати отразява разходите, направени през определен период, тогава прогнозата на паричния поток показва действителното плащане на тези разходи. Трябва да се има предвид, че някои разходи могат да бъдат покрити веднага, а други - след определен период от време. За да се хармонизират показателите, трябва да се разбере същността на кредитната политика на предприятието.

Трябва да се има предвид, че в началния период на съществуване на предприятието неговата позиция с пари ще бъде много по-важна от рентабилността, тъй като именно този фактор най-точно характеризира неговата жизнеспособност.

Таблица 2. Проектиране на паричния поток, хиляди рубли.

Прогнозата на паричните потоци отразява получаването на всички пари от всички източници, включително не само постъпленията от продажби на продукти, но и постъпленията от продажба на акции или привлечени средства от продажбата на определени активи.

В нашия пример се приема, че минималният паричен баланс ще бъде 7 хиляди рубли. Получаването на средства се планира за сметка на приходи от продажби на произведени продукти (ред 1) и приходи от продажба на акции на предприятието през първите две години на прогнозния период (съответно 225 хиляди рубли и 125 хиляди рубли) . Нивото на приходите от продажби ще зависи от естеството на сетълментите с купувачите на продукти.

При проектиране на разхода на средства се планира размерът на оперативните разходи, според плащането на преките разходи за труд, използваните суровини (в зависимост от обема и асортимента на продуктите).

На ред 5 "Капиталови инвестиции" се отразява изразходването на средства за попълване на дълготрайни активи (закупуване на оборудване и др.) в размерите, предвидени в проекта на раздел "Производствен план".

В нашия пример развитието на производството в прогнозния период ще настъпи поради собствени средствапредприятия, тяхното попълване чрез допълнителна емисия на акции, както и краткосрочни заеми. Дългосрочното кредитиране не се предоставя, поради което ред 6 съдържа нулеви стойности за този индикатор. Лихвите по заеми (ред 7) се изплащат само за краткосрочни заеми при условия на кредит.

След като извършихме изчисленията на приходите и разходите за парични средства по година, получаваме такъв важен показател като нетен паричен поток (ред 8), както и салдото на паричния оборот (ред 9). Като се има предвид необходимостта от запазване на резервните средства (последен ред) и обемите на погасяване на вече взети краткосрочни заеми, е възможно да се изчислят необходимите обеми на заемите за прогнозните периоди.

Когато проектирате своя паричен поток, имайте предвид следното:

• несигурността на повечето финансови и други прогнози се увеличава с разширяването на времевия диапазон: за първите 12-24 месеца месечните и тримесечните прогнози са доста приемливи, за период със средна продължителност е по-целесъобразно да се правят тримесечни прогнози и за дългосрочен период - годишни прогнози;
• при определяне на размера на средствата за започване на производството на нови продукти е почти невъзможно да се изчисли необходимата сума оборотен капиталняма месечна прогноза за паричния поток.

Изчисляването на месечния паричен поток може да стане основа за разработването на редица цели, благодарение на които става възможно да се управлява предприятието и правилно да се оценяват действително постигнатите от него резултати.

Проектиране на баланс на предприятието

Както знаете, балансът не отразява резултатите на предприятието за какъвто и да е период от време, а е моментална "моментна снимка" на него, показваща от финансова гледна точка неговите силни страни и Слабостив момента. Балансът обединява активите на предприятието (каквото има), неговите пасиви (колко и на кого дължи), както и собствения капитал.

Прогнозите на балансите се правят по правило в края на всяка година от прогнозния петгодишен период (Таблица 3). Тези баланси се съставят на базата на първоначалния баланс за базовата година, като се вземат предвид очакваните особености на развитието на предприятието през прогнозния период (промени във финансовите резултати, оперативните характеристики, привличането на собствени и взети назаем парии т.н.).

Смята се, че този документ е по-малко важен от прогнозата на финансовите резултати и паричните потоци, но това е прогнозният батан, който специалистите (кредитори, инвеститори) внимателно проучват, за да преценят колко ще бъдат инвестирани в активи и за сметка на какви задължения.

При изготвянето на дизайна на везните е необходимо да се обърне специално внимание на следните характеристики:

• дори ако предприятието току-що започва да работи, част от активите трябва да се формират от собствени средства;
• делът на собствения капитал е от голямо значение за кредиторите и инвеститорите, тъй като значителни финансови задължения от този вид ще означават сериозни намерения за развитие на предприемачеството;
• нивото на ликвидност на баланса играе значителна роля, тъй като притежавайки достатъчна ликвидност, компанията може да си позволи по-гъвкава политика.

Таблица 3. Проектиране на показатели на баланса по години, хиляди рубли.

При проектирането на баланса беше взето предвид, че позицията "Парични средства" включва краткосрочни инвестиции и тяхното ниво се поддържа от размера на минималния баланс (7 хиляди рубли) чрез привличане на краткосрочни заеми. Основните активи включват капиталови разходи за закупуване на оборудване, амортизирано за повече от пет години.

Проектирането на пасивите отчита необходимостта от получаване на краткосрочни заеми за финансиране на паричния дефицит и поддържане на минимален баланс. Собственият капитал включва наличните първоначални инвестиции (55 хиляди рубли) на съоснователите на предприятието, както и планираната емисия на акции, които през първата и втората година от прогнозния период могат да осигурят необходимия приток на средства за успешно стартиране на това производство.

Неразпределената печалба включва печалби и загуби от първата година. Предишните разходи са включени в предпроизводствените разходи и се очаква да бъдат възстановени за 10 години на равни вноски.

След завършване на дизайна на финансовата част на бизнес плана, те пристъпват към експресен анализ финансови дейностипредприятия през прогнозния период.

Експресен анализ на прогнозните показатели

Финансовият план е най-важният раздел от бизнес плановете, които се изготвят не само за обосноваване на конкретни инвестиционни програми, но и за управление на текущите и стратегически финансови дейности на предприятието.

В същото време, много важен етап финансово планиранее да се извърши сериозна аналитична работа чрез изчисляване на най-важните относителни показатели (финансови коефициенти), чиито динамични серии позволяват да се определят тенденциите в развитието на финансовото състояние на предприятието при вземане на конкретни решения (в нашия случай, при пускане на нови продукти).

Финансовите коефициенти се изчисляват въз основа на данните, получени по време на процеса на проектиране и изчерпателно характеризират разглеждания проект. По правило на този етап на прогнозиране се изчисляват най-важните показатели, които дават представа за нивото на платежоспособност, рентабилността на предприятието през разглеждания период.

Целта на този вид експресен анализ е да представи в най-конкретна форма тенденциите в развитието на предприятието в условията на декларираната програма за действие, като направи заключение за целесъобразността (нецелесъобразността) на изпълнението на този проект. Финансовите коефициенти, изчислени на базата на резултатите от проектирането, са включени във финансовата обобщена таблица (Таблица 5) и могат значително да повлияят на мненията на потенциалните кредитори и инвеститори.

Ето някои показатели, които се изчисляват за оценка на прогнозните резултати на предприятието. Те включват: показатели за ликвидност,характеризиране на способността за погасяване на краткосрочен дълг; показатели, характеризиращи управлението на средствата, - периодът на оборот на материалните запаси, вземания, периодът на погасяване на задълженията (Таблица 4).

За да се оцени финансовата стабилност на предприятието или степента на зависимост от дълговите задължения, се изчислява показател за съотношението на привлечените и собствените средства. Позволява ви да прецените стабилността на позицията на предприятието и способността му да привлича допълнителни средства.

Таблица 4. Проектиране на финансови коефициенти

Показатели за рентабилноствключват нормата на възвръщаемост (съотношение на нетната печалба към нетните продажби), възвръщаемостта на собствения капитал (съотношение на нетната печалба към собствения капитал) и възвръщаемостта на активите (съотношение на нетната печалба към размера на активите на предприятието).

Финансовите показатели, характеризиращи рентабилността на предприятието, очакваното ниво на платежоспособност, заедно с други важни показатели за представянето на предприятието, са включени във финансовата част на автобиографията бизнес план(раздел I).

За нашия пример показателите на финансовото обобщение са дадени в табл. 5. Прогнозните показатели на нетните продажби, нетната печалба за следващия период показват положителна динамика на развитието на предприятието (увеличение на продажбите до петата година повече от четири пъти, нетна печалба - от отрицателни стойности през първата година на периода ( -190 хиляди рубли) до достатъчно висока стойност в Миналата година(+317 хиляди рубли). Заключенията за добри перспективи за развитие на предприятието при изпълнение на целта (производство на нов вид продукт) се потвърждават от стойностите на изчислените финансови коефициенти (ставката на възвръщаемост се увеличава от 0,0 до 11,2%; възвръщаемост на собствения капитал - от 0,0 до 53,6%, възвръщаемост на активите - от 0,0 до 36,2%.

От изчисленията, дадени във финансовия раздел на бизнес плана, може да се види, че нивото на текущата ликвидност на баланса е нестабилно, но от четвъртата година на прогнозния период стойностите му надвишават стандартното ниво.

Таблица 5. Финансово резюме

Един от най-важните показатели е съотношението на привлечените и собствените средства (виж Таблица 5). През втората и третата година се предвижда повишаване на този показател, а през третата година до 156,1%, което отразява тактиката на компанията за принудително краткосрочно заемане за покриване на нарастващите обеми на оборотния капитал. Въпреки това, през четвъртата и петата година тази цифра намалява значително.

Горните изчисления ни позволяват да твърдим, че стойностите на финансовите коефициенти през четвъртата и петата година показват добри перспективи за развитие на предприятието. През първите две години от дейността му финансовите затруднения ще бъдат доста осезаеми, въпреки че правилно дефинираната политика на заемане ще помогне за преодоляването им при поддържане на достатъчно ниво на ликвидност.

Понякога финансовият план се приключва с анализ на рентабилността, за да се покаже какъв трябва да бъде обемът на продажбите, за да може предприятието да може да изравни производството. Такъв анализ има определена стойност за потенциалните кредитори на предприятието.

Федерална агенцияна образованието

състояние образователна институция
по-висок професионално образование
„Щат Санкт Петербург
Инженерно-икономически университет"

Факултет по предприемачество и финанси

Катедра "Финанси и банково дело".

Курсова работа по дисциплина

ФИНАНСОВО УПРАВЛЕНИЕ

Изпълнено от: Алексеева Анастасия Бахтийоровна

Студент 3 курс 3.10 срок на обучение

специалност 080105 "Финанси и кредит"

Група 8/3371

Тетрадка номер 33980/07

Подпис___________

Проверен от: ___________________________

Оценка: _______ Дата _________________

Подпис____________

Санкт Петербург

В бързо променящата се икономика е от съществено значение мениджърите да вземат навременни и подходящи отговори. Планирането е безценно тук, което ви позволява да анализирате целия спектър от бъдещи бизнес операции. Това става чрез планиране по-нататъчно развитиепредприятията има реална възможност за минимизиране на вътрешните и част от външните рискове на компанията, за поддържане на гъвкавост в управлението на производството. Ако работата без план е принудителна реакция на събития, които вече са се случили, тогава дейността въз основа на план е управленска реакция на очаквани и планирани събития.

Уместността на бизнес плана се предопределя от факта, че не може да се вземе сериозно управленско решение без бизнес план, представен под една или друга форма.

В трудни икономически условия на периода на преход към пазарен период, бизнес планът на предприятието трябва преди всичко да реши проблемите за подобряване на финансовото му състояние. В тази връзка отчитането на финансовия аспект на бизнес плана е най-важно.

В първата глава срочна писмена работаще бъдат разгледани: характеристики на пазарната среда на предприятието; държавно регулиране на финансовата дейност на предприятието; функции, цели и задачи на финансовото управление; финансов механизъм и финансови инструменти.

Във втората глава ще разгледаме накратко бизнес плана на предприятието, а финансовата част на бизнес плана ще бъде разкрита по-подробно.

В трета глава ще разработим финансов план за производство на сладкарски изделия.

В широк смисъл пазарът е сферата на проявление на икономическите отношения, които възникват между хората в процеса на производство, разпределение, обмен и потребление. В по-тесен смисъл пазарът е сферата на стоковото обръщение и свързаната с него съвкупност от стоково-парични отношения, които възникват между производители (продавачи) и потребители (купувачи) в процеса на покупка и продажба на стоки.

Разширената интерпретация разкрива много важен съществен аспект на пазара, който дава възможност да се определи неговото място и роля в процеса на възпроизводство: пазарът осигурява органична връзка между производството и потреблението, повлиян е от тях и сам им влияе. Пазарът определя реалните обеми и структура на различни потребности, обществената значимост на производствения продукт и труда, изразходван за неговото производство, установява се връзката между търсенето и предлагането, което формира определено ниво на цените на стоките и услугите.

Желанието за придобиване на пазарно предимство стимулира интензивно иновационна дейностпроизводители, насочени към своевременно актуализиране на техническата и технологичната база на предприятието, усвояване на нови видове продукти и услуги, а също така засилва стимулите на служителите за подобряване на своите умения, творческа и високопродуктивна работа.

Пазарните отношения имат общ характер, обхващат всички икономически сфери и региони на страната, проникват във всички части на икономическата система на държавата. Много субекти влизат в тези отношения, а различни стоки и услуги влизат в сферата на обръщението, което формулира сложна и многоизмерна структура на пазара.

Най-голямото покритие на пазарните субекти, групирането им, като се вземат предвид специфичните особености на пазарното поведение, се постига чрез идентифициране на пет основни типа пазари:

· Потребителски пазар – физически лица и домакинства, които купуват стоки или получават услуги за лична консумация;

· Пазар на производители - съвкупност от лица и предприятия, които купуват стоки за използване в производството на други стоки и услуги;

· Пазарът на междинни продавачи (посредници) - съвкупност от лица и организации, които стават собственици на стоки за препродажба или отдаването им под наем на други потребители с печалба за себе си;

Пазар на публични институции, закупуващи стоки и услуги за сферата комунални услугиили за подпомагане дейността на различни Не-правителствени Организации;

· Международен пазар - чуждестранни купувачи, потребители, производители, междинни продавачи.

Непрекъснатото функциониране на такава сложна и многостепенна система като пазара изисква силно развита и широко разклонена обща и специална инфраструктура, която отчита пазарните характеристики. Пазарната инфраструктура е съвкупност от организации (институции) с различни области на дейност, осигуряващи ефективно взаимодействие между производители и други пазарни агенти, които осъществяват движението на стоки, насърчаване на последните от сферата на производството в сферата на потреблението.

Най-важните елементи на пазарната инфраструктура включват: търговски информационни центрове, стокови, фондови, валутни борси; търговски, инвестиционни, емисионни, кредитни и други банки; транспортни и складови мрежи; комуникационни системи и др.

Принципите на поведение на стопанските субекти на пазара:

1. Особено място заема принципът на социалното партньорство, който по широтата на обхвата на поведенческите аспекти и насоките на тяхното прилагане спада към основните, поради което определя всяка развита пазарна икономика като социално ориентирана.

2. Друг важен принцип на пазарно поведение е принципът на свободното предприемачество.

За да се създаде благоприятна икономическа среда, е необходимо да се разработят и спазват определени етични стандарти за поведение на стопанските субекти на всеки пазар. Те, наред с общите етични ценности (взаимно доверие, благоприличие, съвестност, честност, уважение към човек, вяра в неговите сили, висока мотивация за творческа работа) включват и правилата на етичното поведение в бизнеса: лоялност към словото и услужливост във взаимоотношенията, бизнес честност и надеждност на партньорите, спазване на търговските тайни и други правила, които отговарят най-високи стандартибизнес чест. Всичко това заедно допринася за формирането на имиджа на компанията като партньор, с който е възможно дългосрочно, надеждно и взаимноизгодно сътрудничество, което е жизненоважно в бързо променящата се пазарна среда.

V съвременни условияефективността на дейността на предприятията зависи до голяма степен от държавата. Държавата влияе на всички области икономическа дейностобщество чрез изпълнение на правни, икономически, социални, отбранителни, управленски и други функции, т.к пазарът не може да регулира икономическите и социалните процеси в интерес на цялото общество. Прерогативът на държавата е да осигури правилен ред и законност в страната и нейната национална сигурност, което е в основата на развитието на предприемачеството и икономиката.

Държавното регулиране в пазарни условия е законодателно формализирана система за външно влияние върху финансите на предприятията.

Държавата формира финансова политика на макро ниво и прилага законодателно регулиране на финансите на микро ниво. Той определя реда за формиране, разпределение и използване на централизирани фондове от финансови ресурси, които служат като един от източниците на финансиране на предприятията.

Основните направления на държавното регулиране на финансовата дейност на предприятията са: данъчна система, ценообразуване, външноикономическа дейност, парично обращение, кредитиране, форми на плащания и сетълменти, организация на обращението на ценни книжа, бюджетно финансиране, състав и компетентност на държавните органи при решаване на финансови въпроси, държавни гаранции, лицензиране определени видоведейности.

Механизмът на държавно влияние върху предприемаческата дейност е икономически (непреки) и административни (преки) методи. Те трябва да се използват комплексно при провеждане на фискална, инвестиционна, ценова, амортизационна, парична и други политики, така че да не се разрушават пазарните основи, да се предотвратят кризисни явления.

Икономическите методи (непреки) на държавно влияние върху предприемаческата дейност са доста разнообразни. Основните са: данъци; начини за преразпределение на доходите и ресурсите; ценообразуване; държавна предприемаческа дейност; кредитно-финансови механизми и др.

Административните методи (преки) трябва да се използват, ако икономическите методи са неприемливи или недостатъчно ефективни. Те включват: ограничения; забрани; граници; квоти; и т.н.

Икономическите и административни методи оказват влияние върху финансовите резултати на предприятията.

Финансите на предприятията са основният инструмент за държавно регулиране на икономиката. С тяхна помощ се осъществява регулирането на възпроизводството на произведения продукт, осигурява се финансирането на нуждите от разширено възпроизводство въз основа на оптималното съотношение между средствата, предназначени за потребление и за натрупване. Финансите на предприятията могат да се използват за регулиране на отрасловите пропорции в пазарната икономика, за ускоряване на развитието на отделните сектори на икономиката, за създаване на нови индустрии и съвременни технологии, ускоряване на научно-техническия прогрес.

Световният опит показва, че в условията на икономическа реформа, в кризисни ситуации ролята на държавата нараства, в условия на стабилност и съживяване тя намалява.

Финансово управлениекато наука е система от принципи, методи на развитие и прилагане управленски решениясвързани с формирането, разпределението и използването на финансовите ресурси на предприятието и организацията на оборота на неговите средства.

Финансовият мениджмънт може да се определи като целенасочената дейност на субекта на управление (висшето ръководство на предприятието и неговите финансови услуги), насочена към постигане на желаното финансово състояние на управлявания обект (предприятие), с други думи, управлението на предприятието за постигане на планираните финансови резултати и тяхната ефективност.

Целта на финансовия мениджмънт е да увеличи максимално благосъстоянието на собствениците чрез рационално финансова политикабазирани на: дългосрочно максимизиране на печалбата; максимизиране на пазарната стойност на фирмата.

Задачи за финансово управление:

Осигуряване на формиране на размера на финансовите средства, необходими за осигуряване на планираните дейности;

Осигуряване на най-ефективното използване на финансовите ресурси;

Оптимизиране на паричния поток;

Оптимизиране на разходите;

Осигуряване на максимизиране на печалбите на компанията;

Осигуряване минимизиране на нивото на финансовия риск;

Осигуряване на постоянен финансов баланс на предприятието;

Осигуряване на устойчиви темпове на растеж на икономическия потенциал;

Оценка на потенциалните финансови възможности на предприятието за следващите периоди;

Осигуряване на целева доходност;

Избягване на фалит (управление на кризи);

Осигуряване на текущата финансова стабилност на организацията.

При осъществяване на основната си цел финансовото управление изпълнява определени функции. Функциите на финансовото управление се разделят на две групи: функциите на финансовото управление като контролна система; функции на финансовия мениджмънт като специална област на управление на предприятието.

Основните функции на финансовото управление като система за контрол: функцията за разработване на финансовата стратегия на предприятието; организационна функция; информационна функция; функцията за анализиране на различни аспекти на финансовата дейност на предприятието; функция за планиране; стимулираща функция; контролна функция.

Функции на финансовия мениджмънт като специална област на управление на предприятието: управление на активи; Управление на капитала; управление на инвестициите; парични потоци; финансови рискове.

Като управленски процес финансовото управление се основава на използването на финансов механизъм – система за организация, планиране и използване на финансовите ресурси. Финансовият механизъм е система от основни елементи, които регулират разработването и изпълнението на управленски решения в областта на финансите, тоест системата за финансово управление на предприятията.

Финансовият механизъм трябва да допринася за най-пълното ефективно изпълнение на неговите функции от финансите, тяхното взаимодействие.

Като система от основни елементи, регулиращи процеса на разработване и изпълнение на управленски решения в областта на финансовата дейност на предприятията, финансовият механизъм включва: правна регулация; регулиране на пазара (търсене и предлагане); вътрешен регулаторен механизъм (планове, стандарти, процедури, организационна структура); система от методи и техники за управление на финансовата дейност на предприятието (технико-икономически изчисления, балансови, икономически и статистически, икономико-математически, сравнения и др.).

Финансовият механизъм включва финансови: инструменти ( различни формикраткосрочни и дългосрочни инвестиции, които се търгуват на финансови пазари); техники и методи; поддържащи подсистеми (персонални, правни, регулаторни, информационни, хардуерни и софтуерни).

Финансовите активи включват: парични средства; договорно право за получаване на парични средства или друг вид финансови активи от друго лице; договорното право за размяна на финансови инструменти с друго образувание за потенциално изгодни условия; акции на друго дружество.

Финансовите пасиви включват договорни задължения: за плащане в брой или предоставяне на друг вид финансови активи на друго предприятие; обменят финансови инструменти с друго дружество при потенциално неизгодни условия (по-специално, такава ситуация може да възникне в случай на принудителна продажба на вземания).

Финансовите инструменти се подразделят на: първични (парични средства, ценни книжа, заеми, задължения и вземания за текущи операции); вторични, или деривати - договори и ценни книжа, издадени на базата на първични договори и ценни книжа (финансови опции, фючърси, форуърдни договори, лихвени суапове, валутни суапове).

Методите (техниките) за финансово управление (методологични инструменти за оценка на финансите на предприятието) са разнообразни. Основните са: бюджетиране; финансов анализ; управление на набиране на дълг; управление на разпределението на наличните средства; управление на инвестициите; емисии, управление на капитала; управление на несъстоятелност и кризи; факторинг; лизинг; застраховка; заложни операции; стимулиране и др.

Основните прогнозни и аналитични методи и техники на финансовото управление се делят на формализирани и неформализирани.

Неформализираните се основават на описанието на аналитичните процедури на логическо ниво, а не на строги аналитични зависимости. Те включват методи: експертни оценки, сценарии, психологически, морфологични, сравнения, конструиране на системи от показатели, аналитични таблици.

Формализираното прогнозиране и аналитичните методи за финансово управление са формализирани аналитични зависимости. Тези методи, заедно с модели, се използват за оценка и прогнозиране на финансовото състояние на предприятията:

1. Описателните модели са дескриптивни модели. С тяхна помощ се оценява основно Финансово състояниепредприятия, те използват информация счетоводни отчети.

2. Прогнозните модели са прогнозни модели, използвани за прогнозиране на дохода на предприятието и неговото бъдещо финансово състояние.

3. Регулаторните модели ви позволяват да сравните действителното представяне на предприятията с очакваното, изчислено според бюджета. Тези модели се използват главно в домашни условия финансов анализкакто и в управленското счетоводство, по-специално в управлението на разходите.

Като част от механизма за финансово управление важна роля се отрежда на системите и методите за вътрешен финансов контрол.

Интериор финансов контроле процес, организиран от предприятието за проверка на изпълнението и осигуряване на изпълнението на всички управленски решения в областта на финансовата стратегия и предотвратяване на кризисни ситуации, водещи до фалит.

Системата за финансово управление включва както информационна поддръжка, така и финансово управление въз основа на получената информация.

Сегашната икономическа ситуация принуждава бизнеса да бъде особено внимателен към вътрешнофирменото планиране. Именно бизнес планът е най-прогресивната форма на такова планиране. Успехът в света на бизнеса зависи критично от разбирането на състоянието на нещата в момента, от ясното разбиране на това какво бизнесът възнамерява да постигне и от планирането на прехода от едно състояние към друго.

Бизнес планът е документ, който анализира основните проблеми, пред които може да се сблъска един предприемач, и идентифицира основните начини за решаването им. Именно с помощта на бизнес плана мениджърът е в състояние да прецени какви пазарни шокове може да издържи бизнесът и адекватно да се справи с появата на много неочаквани проблеми. Нереалистично е, разбира се, да се изключат всички грешки, но бизнес планирането ви позволява да оцените възможни по-нататъшни действия, да наблюдавате състоянието и развитието на бизнеса, а не просто да реагирате конкретно на събития. Ето защо един от най-често използваните термини в съвременната пазарна икономика е „бизнес план“.

„Бизнес планът е план за развитие на предприятие, който е необходим за подобряване на съществуващите и овладяване на нови области на предприятието, за създаване на нови видове и форми на бизнес.

Бизнес планът е сложен документ, който отразява най-важните аспекти и данни, които предоставят обективна и цялостна представа за текущото и бъдещото състояние на бизнеса. С други думи, бизнес планът е планирана програма за оптимизация на бизнеса. Подобен план може да бъде разработен както за новосъздадено предприятие, така и за съществуващо. икономическа организацияна следващия етап от неговото развитие, като се вземе предвид етапът на тяхното жизнен цикъл» .

Бизнес планирането ви позволява да разрешите следните проблеми:

Определяне на степента на жизнеспособност и бъдеща устойчивост на предприятието, намаляване на риска в предприемаческата дейност;

Уточняване на бизнес перспективите под формата на планирана система от количествени и качествени показатели за развитие;

Да привлече вниманието на потенциалните инвеститори на компанията към нейните възможности;

Помогнете за изграждането на положително преживяване при планиране.

За разлика от традиционния организационен план, бизнес планът отчита интересите на всички заинтересовани страни. Освен инвеститори, такива лица са потенциални потребители и доставчици на компанията.

За начинаещ предприемач бизнес планът е инструмент за привличане на вниманието на инвеститорите. Качеството на представения бизнес план е индикатор за способността на предприемача да действа и неговия бизнес.

Бизнес планът съдържа предимствата на гъвкава комбинация от производствени и пазарни, финансови и технически, вътрешни и външни аспекти на предприятието.

Бизнес планът се състои от следните раздели:

1. Бизнес концепция (обобщение);

2. Актуално състояние и кратка информация за предприятието;

3. Описание на стопанския обект;

4. Проучване и анализ на пазара;

5. Организационен план;

6. Персонал и управление;

7. Производствен план;

8. Маркетингов план за действие;

9. Потенциални рискове;

10. Финансов план и финансова стратегия.

От голямо значение са както структурата, така и съдържанието на бизнес плана. Трябва да обърнете специално внимание на заглавната страница и съдържанието. Заглавната страница съдържа следното: заглавието на плана; датата на изготвянето му; кой е автор на плана, пълното име и адрес на фирмата, за която е разработен планът.

Полезно е да се отрази на заглавната страница индикация, че информацията, съдържаща се в документа, не подлежи на разкриване.

Автобиографията се изготвя последна, след изготвяне на целия бизнес план. Той трябва да включва всички основни положения и идеи на бизнес плана, както и заключения. Структурата на автобиографията е следната. На първо място - въведение, което включва целите на плана, характеризира същността на проекта.

След това се подчертава основното съдържание: кратко представяне на всички ключови елементи на бизнес плана, неговите основни части (естество на дейностите, анализ на търсенето, цена на проекта, източници на финансиране и т.н.).

В заключение са обобщени основните фактори за очаквания успех на бизнеса, представени са данни за действията на ръководството.

Основната част на бизнес плана е разделът за финанси. Той се основава на три документа: баланс на паричните потоци, отчет за финансовите резултати и баланс. Това включва и отчета за движението на средствата и някои други документи. Текстът на бизнес плана има за цел да включва обосновката за параметрите, които формират основата на всички финансови прогнози. Първоначалните изчислени данни са: цена, прогноза за продажбите, структура на разходите, стойност на ДМА и амортизация, брой служители, техните заплати, брой оборотни средства, скорост на тяхното движение.

Във финансово отношение всички показатели се основават на оценки, съдържащи се в основните части на бизнес плана. Въз основа на тези данни се разработват графици за капиталови инвестиции, прогноза на отчета за паричните потоци, финансов отчет и прогнози за баланса. Финансовият план е информационен документ. Основно място в него заема балансът на движението на средствата, който показва какви финансови средства ще са необходими и кога, за какво ще бъдат насочени и какви приходи се очакват. Финансовият план посочва най-вероятния сценарий за развитие на бизнеса. Целта на финансовия план е да демонстрира спецификата на бизнес финансите без излишни подробности, така че инвеститорът да получи цялостно разбиране за финансовия механизъм на проекта.

Финансовият разрез на бизнес плана е представен от разделите "Финансов план" и "Стратегия за финансиране". Финансовият план е окончателен и има за цел да обобщи в разходна форма материалите от всички предишни раздели. Търговските организации се интересуват от финансово планиране, за да успеят икономическа дейностс цел своевременно изпълнение на задълженията си към бюджета, банките, застрахователните дружества и други институции. За да направите това, е важно предварително да изчислите приходите, разходите, печалбите, да вземете предвид ефектите от инфлацията, промените в конюнктурата, финансовия пазар и други фактори.

Разделът „финансов план” разглежда финансовата сигурност на фирмата и най-ефективното използване на наличните средства. Целта на финансовото планиране е да се определят възможните обеми на финансови ресурси, капитал и резерви въз основа на прогнозиране на стойността финансови показатели... Тези показатели включват преди всичко собствени оборотни активи, амортизационни отчисления, дължими сметки, постоянно на разположение на предприятието, печалба, данъци, платени от печалбата и др. Финансовото подпомагане на бизнеса се извършва въз основа на финансов план , което е баланс на неговите приходи и разходи или бюджет.

„Финансовото планиране е вид управленски дейности, с цел идентифициране на необходимия размер на финансовите ресурси, приходите, тяхното оптимално разпределение и използване с цел осигуряване на финансовата стабилност на организацията.

Основните задачи на финансовото планиране включват осигуряване на бизнес процеса с необходимите финансови ресурси, определяне на планираните обеми на необходимите средства и насоките на тяхното изразходване; установяване и развитие на финансови отношения с бюджета, банката, застрахователните организации и други стопански субекти, зачитане на интересите на акционерите и инвеститорите; идентифициране на начини за най-рационално инвестиране на капитал и резерви за ефективното му използване; увеличаване на печалбите чрез рационално използване на средствата и наблюдение на образованието и харчене на пари и капиталови инвестиции.

Финансовото планиране се използва при капиталово бюджетиране и оценка на инвестиционни проекти, както и дългосрочни проекти, както и дългосрочни стратегии за финансиране.

Процесът на финансово планиране включва анализ на финансовите резултати на компанията за предходния период. Изчисляването на показателите се основава на основните финансови документи на дружеството – баланс, отчет за приходите и разходите, отчет за паричните потоци, дългосрочно финансово планиране и оперативно финансово планиране. Финансовото планиране завършва с практическото изпълнение на плановете и контрол върху тяхното изпълнение.

При планирането на финансовите показатели се използват различни методи: нормативен, изчислително-аналитичен, балансов, икономическо и математическо моделиране.

Същността и съдържанието на регулаторния метод за планиране на финансови показатели е, че на базата на предварително установени норми и технико-икономически стандарти се определя необходимостта от предприятие от финансови ресурси и съответните им източници. Такива стандарти са ставките на данъците, тарифните вноски и такси, нормите на амортизация, нормите на необходимостта от оборотни средства и др.

Изчислителният и аналитичният метод за планиране на финансови показатели се състои във факта, че въз основа на анализа на индикатора, взет за база, и индексите на неговата промяна през плановия период се изчислява планираната стойност на този индикатор. Този метод на планиране се използва при липса на технически и икономически стандарти и връзката между показателите може да се установи не пряко, а косвено, въз основа на анализ на тяхната динамика и взаимоотношения. Този метод се основава на използването на експертна преценка. Изчислителният и аналитичният метод обикновено се използва при планиране на печалби и приходи, при определяне на размера на приспадането от печалбата към фондовете за натрупване, фондове за потребление, резервни фондове и др.

Използването на балансовия метод за планиране на финансови показатели се състои в това, че чрез изграждане на баланси се постига връзка между наличните финансови ресурси и реалната нужда от тях. Този метод се използва при планиране на разпределението на печалбите и други финансови ресурси, планиране на получаването на средства в различни финансови средстваи т.н.

Икономическото и математическото моделиране при планирането на финансови показатели ви позволява да идентифицирате количествения израз на връзката между финансовите показатели и факторите, които ги определят. Тази връзка се изразява чрез икономико-математически модел, който представлява математическо описание на икономическия процес, т.е. представяне на фактори, характеризиращи структурата и моделите на промяна в дадено икономическо явление с помощта на математически символи и техники.

В условията на пазарни отношения предприятието самостоятелно разработва своите планове, определя перспективите за развитие, постигайки високи икономически резултати. Следователно се обръща максимално внимание на най-пълното идентифициране на вътрешните резерви, ефективното използване на всички видове ресурси, оптимизиране на организацията на производството и труда.

Общ подход: работата на предприятието трябва да бъде печеливша и да осигурява парични постъпления и печалби в обеми, които удовлетворяват заинтересованите страни (собственици, мениджъри, правителство и др.).

„Финансовото планиране в предприятието е системното определяне на всички негови приходи и изразходване на средства, за да се осигури успешното развитие на предприятието чрез изготвяне на финансови планове, чието съдържание и цел се определят от задачите и обектите на планиране. " Финансовите планове са стратегически (дългосрочни), текущи и оперативни.

Стратегическото финансово планиране е изследване на възможните начини за развитие на финансите на търговските организации в бъдеще. Той е предназначен да осигури висока ефективност на управлението, нарастване на финансовите ресурси и приходи, тяхното рационално използване, укрепване на финансовото състояние на предприятието.

Задачата на стратегическото планиране е да идентифицира проблемите, пред които бизнесът ще се сблъска при реализиране на целите си в несигурна, конкурентна пазарна среда и да определи конкретни начини за решаване на такива проблеми. Говорим не само за стратегическо финансово планиране, но и за финансово прогнозиране, разработване на вероятностна идея за ограничаващите и желаните състояния на предприятието в бъдеще.

Водещият финансов план в съвременните условия е настоящият. Разработва се за година, половин година, тримесечие, месец и представлява баланс на приходи и разходи търговска организация(или нейния бюджет). Той отразява в парична форма всички аспекти на финансовата и икономическата дейност на предприятието, приходите и спестяванията, които получава, и изразходването на средства. Такъв финансов план (бюджет) е необходим за всяка търговска организация.

Оперативното финансово планиране е от особено значение в пазарните условия. Необходимостта от разработване на такъв план е свързана с промени в условията на сетълмент и кредитиране на предприятия, големи неустойки за забавени плащания, големи суми на вземания и задължения. Оттук - повишено внимание към ежедневния баланс на постъпленията и плащанията и, ако е необходимо, към навременното приемане на мерки за привличане на допълнителни средства.

Ролята на оперативните финансови планове, преди всичко, за определяне на конкретна финансово-икономическа ситуация, по-точно последователността и времето на финансовите транзакции с оптимално маневриране на собствени, привлечени и привлечени парични ресурси за получаване на най-голям финансов резултат.

Оперативното финансово планиране включва изготвяне и изпълнение на кредитен план, касов план, платежен календар.

Кредитен план - план за получаване на заети средства и тяхното връщане в сроковете, посочени в споразуменията. Когато фирмата има нужда от краткосрочен заем, тогава Задължителни документисе представя на банката и се сключва договор за кредит.

Касов план - план за оборот на пари в брой, който отразява постъпленията и плащанията на парични средства през касата на предприятието. Основното нещо е навременното осигуряване на необходимите нужди на предприятието в брой. Паричните планове, контролът върху тяхното изпълнение помагат да се осигури платежоспособността на предприятието. Касов план - на тримесечие.

Много важна роля играе платежният календар - програма за оптимизиране на оперативната финансова дейност на предприятието, в която източниците на парични постъпления (постъпления от продажби, заеми и заеми, други постъпления) са календарно свързани с разходите. В платежния календар се записват приходи, постъпления на средства, отношения с бюджета за данъци, кредитни отношения. Следователно той обхваща движението на всички средства на организацията. Основната му цел е да контролира платежоспособността и кредитоспособността.

Календарът на плащанията се основава на изясняване на спецификацията на планираните показатели и разбивка на тези показатели по месеци, пет дни, седмици, десетилетия. В платежния календар получаването на парите и техните разходи са балансирани.

Резултатите от финансовата дейност на предприятието трябва да представляват специфична система от планови и отчетни документи. Такива документи предоставят данни за изчисляване и анализиране на финансовите резултати на дружеството и служат като основа за изготвяне на финансови прогнози. Основните финансови документи включват прогноза за финансовите резултати, план за паричния поток и баланс на проекта.

За изготвянето на прогнозни финансови документи се използва методът за прогнозиране на продажбите. Прогнозата за паричните приходи е основата, на която се основават другите разходи. Обемът на продажбите активно влияе върху формирането на текущата печалба. За разлика от баланса, който представя статичното състояние на финансите на дружеството, прогнозата за финансовите резултати дава динамиката на неговите финансови транзакции. Тази прогноза сравнява разходите и резултатите на предприятието, разкрива размера на нетната печалба.

Планът за паричните потоци на паричните потоци демонстрира процеса на получаване и изразходване на средства в рамките на един бизнес. Той помага да се определи нуждата от капитал и да се оцени ефективността на използването му. Този план се съставя в динамика, например по години или по тримесечия. Позволява ви да контролирате синхронизирането на паричните потоци, да проверявате бъдещата ликвидност на предприятието.

Балансът на проекта отразява резултатите от икономическите и финансова работафирми за отчетния период. Той действа като окончателен като част от документите за финансово планиране.

Основното в балансовия метод за планиране на финансовите показатели е в прогнозирането на ключови балансови позиции (парични средства, други текущи активи - суровини, суми за получаване, незавършени и Завършени продукти, главен, акционерен и заемен капитал, както и текущи задължения, необходими за нормалното функциониране на предприятието). Балансът на дружеството като отчетен документ е основа за анализа на финансовите показатели.

При формиране на финансов план предприятието е в състояние по-успешно да решава ключови задачи: идентифициране на резерви за увеличаване на приходите на компанията, както и най-добрите начини за тяхното мобилизиране; по-рационално използване на финансовите ресурси, определяне на най-рационалните направления на инвестициите, осигуряващи най-голяма печалба в рамките на плана; гаранция за координация на показателите производствен планпредприятия с финансови ресурси и, накрая, търсене и осъществяване на оптимални финансови взаимоотношения с бюджета, банките и други кредитори.

Ръководителите на много предприятия (особено малки) смятат, че не трябва да губят време за бизнес планиране, тъй като икономическата ситуация се променя толкова бързо, че те трябва постоянно да правят промени и допълнения в първоначалната схема. Тоест, те вярват, че в бързо променящата се икономическа среда е достатъчно да се има предвид всичко и няма нужда да отделят време за планиране на действията си.

Въпреки това, експертите и мениджърите на големи предприятия смятат бизнес планирането за най-високо ниво и вярват, че то предоставя много предимства:

Помага на ръководството на компанията да мисли напред;

Насърчава ясна координация на предприетите усилия;

Формира система от целеви показатели за изпълнение за последващ контрол;

Подготвя предприятието за възможни внезапни промени;

Демонстрира връзката между отговорностите на всички длъжностни лица.

Така че има смисъл да се разработи бизнес план дори в постоянно променяща се среда, ако има желание нормалната дейност на предприятието да не бъде нарушена от хода на бъдещи събития.

Като цяло повишаването на нивото на финансово планиране е свързано с по-задълбочено определяне на бъдещите разходи и приходи, точно изчисляване на необходимите средства и правилна оценка на бъдещите финансови резултати. Висококачественото финансово планиране допринася за стабилността на финансовото състояние, стабилността на платежоспособността, постоянната наличност на средства, оптималното използване на оборотния капитал и по-добрата организация на разплащанията.

1. Гончарук О.В., Книш М.И., Шопенко Д.В. Финансов мениджмънт в предприятието. Урок... - SPb .: Дмитрий Буланин, 2002 .-- 264p .;

2. Ковалев В.В. Въведение във финансовия мениджмънт. - М .: Финанси и статистика, 2005. - 768с .;

3. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финанси на предприятието: Учебник. - М .: TK Welby, 2003. - 424 с .;

4. Любанова Т.П., Мясоедова Л.В., Грамотенко Т.А., Олейникова Ю.А. Бизнес план: Учебно ръководство. - М .: "Книжно обслужване", 2003. - 96с .;

5. Финансов мениджмънт: Учебник / Изд. Н.Ф. Самсонов. - М .: UNITI, 2004. - 468с .;

6. Финанси и кредит: Учеб. надбавка / Изд. А.М. Ковалева. - М .: Финанси и статистика, 2003. - 574с .;

7. Финанси на предприятието: Учебник / Изд. Н.В. Колчина. - М .: УНИТИ, 2003. - 331с .;

8. Остапенко В.В. Финанси на предприятието: Учебник. - М .: Омега - Л, 2003. - 392с .;

9. Финансов мениджмънт (Финанси на предприятието): Учебник / А.А. Володин и др. - М.: ИНФРА-М, 2004. - 504с.;

10. Уткин Е.А., Котляр Б.А., Рапопорт Б.М. Бизнес планиране. - М .: Издателство ЕКМОС, 2004. - 320с.

Основната задача на всеки бизнес е да прави печалба, но нищо не се дава на човек без никакви разходи. Понякога разходите не се покриват с приходи от година на година и бизнес идеята постоянно изисква нови инвестиции.

В повечето случаи това не се случва, защото късметът е „забравил как да се усмихва“, но финансовият план (FP) не е достатъчно обмислен или изобщо не е съставен. Понякога малките, навременни корекции могат да направят голяма разлика.

Какво е финансов план. Неговите основни цели и задачи

Финансовият план е най-важният раздел, който отразява всички дейности на предприятието (приходи, разходи, прогнози и др.) в парично изражение.

Неговата компетентна подготовка ви позволява да изчислявате за няколко години напред, да проследявате отклоненията от плана и навременно да регулирате бизнес процесите, да привличате инвеститори, кредитори и партньори.

Във финансовото планиране са важнине само математически изчисления, но и способност за прогнозиране и анализиране. В контекста на днешната нестабилност има постоянни промени в търсенето, засилена конкуренция, нарастващи цени на суровините, материалите и енергийни ресурси... Всички тези нюанси със сигурност трябва да се вземат предвид при съставянето на FP, в противен случай ще бъде невъзможно да се придържаме към него и самият документ ще стане безполезен.

основната целфинансовото планиране е контрол върху съотношението на приходите и разходите на предприятието, което допринася за получаването на печалба.

За постигане на целтае необходимо да се определи:

1. Размерът на капитала, необходим за поддържане на производството.
2. Източници на финансиране.
3. Списък на присъщите разходи за оборудване, материали, наемане на помещения, набиране на персонал, реклама, плащане на битови сметки и данъци и др.
4. Условия за максимална печалба и финансова стабилност.
5. Стратегията за постигане на инвестиционна привлекателност на предприятието.
6. Междинни и крайни финансови резултати.

Основната задача на FPе да се създаде ефективен механизъм, който управлява всички финансови ресурси на предприятието и демонстрира на инвеститорите печеливша перспектива за парични инвестиции.

Раздели и тяхното съдържание

Създадено е законодателството на Руската федерация три форми на финансови отчетичието присъствие в бизнес плана е задължително:

Само цялостно проучване и на трите отчета ще позволи обективна оценка на финансовото състояние на компанията.

Съставът на финансовите отчети е описан в това видео:

Ако все още не сте регистрирали организация, тогава най-леснонаправи го с онлайн услугикоето ще ви помогне да генерирате всички необходими документи безплатно: Ако вече имате организация и мислите как да улесните и автоматизирате счетоводството и отчитането, тогава на помощ идват следните онлайн услуги, които напълно ще заменят счетоводителя в вашата компания и спестете много пари и време. Всички отчети се генерират автоматично, подписани електронен подписи се изпраща автоматично онлайн. Той е идеален за индивидуални предприемачи или LLC на USN, UTII, PSN, TS, OSNO.
Всичко се случва с няколко щраквания, без опашки и стрес. Опитайте и ще бъдете изненаданиколко лесно стана!

Изчисляване и анализ на рисковете

Бизнесът винаги е придружен от определени рискови ситуации, които трябва да бъдат предвидени и анализирани предварително. Този, който е предупреден, е въоръжен - това е всеизвестен факт. Не е лесна задача да изчислите всички негативни последици, да се опитате да ги избегнете или бързо да намерите изход от неприятна ситуация с минимални загуби.

Всеки бизнес се характеризира с определени рискови груписледователно на етапа на планиране е много важно да се идентифицира най-вероятният списък от тях за конкретен вид дейност.

Да се ​​дефинират ясно всички възможни негативни последицирисковете се подразделят на три основни категории:

1. Търговски рисковевъзникват в процеса на взаимодействие на предприятието с партньорите, външната среда и нейните фактори:
   • Намаляване на търсенето на продукти по различни причини.
   • Появата на нови конкуренти.
   • Некоректно отношение на партньорите (доставка на нискокачествени суровини или оборудване, закъснели доставки и др.).
   • Покачването на цените на материалите и компонентите.
   • Увеличение на тарифите за определени услуги: наем, транспорт, комунални и др.
2. Финансови рискове- това е неполучаване на очакваната рентабилност и загуба на финансова стабилност на предприятието поради следните причини:
   • Ръст и неплащане (ненавременно плащане) от контрагенти на получените продукти.
   • Повишаване на лихвените проценти от кредитори.
   • Промени в законодателството, увеличение на данъците и др.
   • Колебания в обменните курсове (особено трябва да се вземат предвид от организации, работещи с вносни суровини и оборудване)
3. Производство.Причините за тези рискове включват:
   • Некомпетентност и недоволство на служителите (стачки, кражби и саботажи).
   • Производството на дефектни продукти, а не професионализма на персонала.
   • Отсъствие необходимото оборудване, контрол на качеството. Нарушения на безопасността, водещи до пожари, наводнения, производствени аварии.

Всички горепосочени фактори могат да унищожат бизнес, за изграждането на който са похарчени много пари и усилия. Мерките за превенция ще помогнат да се избегнат тъжните последици: застраховка на имущество, наблюдение на дейностите и ценова политикаконкуренти, създаване на финансов резерв за непредвидени разходи и др.

Тук математическата грамотност не играе най-важната роля, много по-важна е експертната способност да разпознава вида на рисковете и техните източници, както и да минимизира загубите и вероятността от критични ситуации.

Изчисляване на показателите за изпълнение

Към основното показатели за изпълнениепредприятия включват: рентабилност, рентабилност, възвръщаемост и необходимостта от допълнително финансиране. По тези критерии може да се прецени каква е съдбата на предприятието, неговата надеждност и перспективи.

За да се изчислят тези показатели, има редица прости формули, но трябва да се работи само с действителни числа, в противен случай цялата математика ще бъде безполезна „маймунски труд“.

Нетна настояща стойност(NPV или NPV). Всеки доход зависи от нивото на инфлация, поради което се изчислява с помощта на дисконтовия процент.

Приблизително изчисление за три годинисъществуване на организация:

NPV = - NK + (D1-R1) / (1 + SD1) + (D2-P2) / (1 + SD2) + (D3-R3) / (1 + SD3)
където: NC - капитал на първоначалните инвестиции и разходи
D - доходи за първа, втора, трета година в съответствие със следващите числа
P - разходи за първа, втора, трета година в съответствие със следващите числа
SD - дисконтов процент (отчитайки инфлацията за изчислената година)

Ако при изчисляване на NPV = 0, компанията е достигнала TB (коефициент на липса на загуби).

Рентабилност на предприятието- индикаторът не е толкова ясен като приход или разход. Този показател често се сравнява с ефективност (ефективност). Действията могат да бъдат полезни по различни начини, а рентабилността на едно предприятие се определя от повече от един критерий.

Има различни показатели за рентабилност: инвестиции, дълготрайни активи, продажби - отново всичко зависи от гъвкавостта на дейността на компанията.

В този случай ще се вземе предвид изчислението на рентабилността основната дейност на предприятието:

RHOD = POR / PZ
където: ROOD - рентабилност от основната дейност;
POR - печалба от продажби; ПП - направени разходи.

Те се измерват, разбира се, в единици време, а не във валута.

Формулата изглежда така:

CO = NK / NPD
където: СО - срок на изплащане; NK - първоначални инвестиции, към тях е необходимо да се добавят допълнителни инвестиции, ако има такива (заеми и др. по време на съществуването на организацията); NPV е нетният сконтов приход на компанията.

пример:Бизнес инвестиции 100 000 рубли, среден месечен доход 12 000 рубли, общо: CO = 100 000 / 12 000 = 8,33 месеца. Тоест за девет месеца компанията ще изплати задълженията си и ще започне да генерира приходи. (Тук се изчисляват собствените разходи, ако говорим за заем, трябва да вземете предвид лихвения процент от 100 хиляди + годишна лихва).

Анализ на получените данни

Необходимо е да се анализира бизнес планът, като се вземат предвид няколко основни аспекта. Именно този подход ще ви позволи да идентифицирате слабостите и да се справите с точните корекции. В края на краищата тази грандиозна работа може да бъде коригирана и не бива да бъде бракувана.

Така, основите на успешния финансов план:

• Увеличете печалбата си, като същевременно намалите разходите.
• Задълбочено изчисляване и застраховане на възможни рискове.
• Проследяване на конкурентоспособността на бизнес идея.
• Наличие на начален капитал и собствен имот(помещения, Превозно средство, оборудване).
• Идеята трябва да е реална, осъществима, а продуктите да са търсени.
• Прогнозираните приходи и разходи трябва да бъдат документирани въз основа на дейността на подобни предприятия.

Произведено анализът трябва да потвърди: положителен финансов резултат на предприятието, минимален риск с обещаващи печалби. Първоначално самият предприемач трябва да бъде убеден във финансовия успех и едва след това да привлече инвеститори. Рискът обаче е благородна работа, господа!

За анализа и тълкуването на финансовите отчети вижте следния видео урок:

Трудно е да си представим бизнес план, за който не трябва да създавате изчисления. Всички части на бизнес плана изискват определени изчисления: маркетингови, оперативни, производствени.

Но най-важната по отношение на изчисленията е финансовата част на бизнес плана. Именно тя ви позволява да определите колко печеливш и устойчив ще бъде създаденият бизнес.

Финансовата част трябва да отговори на следните въпроси:

• Колко пари ще ви трябват, за да започнете бизнес?
• Колко печалба ще донесе?
• Колко скоро ще се изплати бизнесът?
• Колко устойчиво и печелившо ще бъде?

На всеки един от тези въпроси отговаря една част от бизнес плана. Това означава, че структурата на финансовата част на бизнес плана ще включва такива раздели като инвестиционни разходи, прогноза за печалбата и загубата, паричен поток и оценка на ефективността на проекта.

Инвестиционни разходи

Първото нещо, което трябва да направите при съставянето на бизнес план, е да изчислите подробно колко ще струва създаването на бизнес. Това ще позволи на самия предприемач да разбере колко пари са необходими за стартиране на бизнес и дали е необходимо да се привличат заеми.

В тази част от бизнес плана трябва да вземете предвид всички елементи на разходите, свързани със стартирането на бизнес. За по-голяма яснота помислете за пример. Помислете за бизнес план за изграждане на автомивка за два поста. Ще трябва да инвестирате както в самото строителство, така и в закупуването на оборудване. V общ изгледсписъкът с инвестиционните разходи за този бизнес ще изглежда така:

• Проектантска работа
• Закупуване на строителни материали и строителни работи
• Свързване с ток, вода и други комунални услуги
• Закупуване на оборудване
• Монтаж на оборудване

Според собственика на мрежата за автомивки Moidodyr в Казан, Айдар Исмагилов, изграждането на автомивка ще струва 30-35 хиляди рубли на квадратен метър, като се вземе предвид проектантска работаи обобщаване на комуникациите. В резултат сумата се оказва доста значителна, така че сега наемът е по-популярен сред начинаещите бизнесмени, отколкото строителството до ключ. В този случай инвестиционният план ще включва както наемни плащания преди започване на бизнес, така и ремонт на помещението.

Разходите за оборудване ще зависят от вида на измиването. Ако автомивката е от ръчен тип, тогава 400 хиляди рубли ще бъдат достатъчни за оборудването. Но за автоматична автомивка разходите ще бъдат най-малко 300 хиляди евро.

За изчисления е по-добре да вземете определена средна цена за всяка от разходните позиции. Например, ако трябва да изчислите цената на наемане на недвижим имот, трябва да вземете предвид не най-високата и не най-ниската цена на квадратен метър, а средната цена на пазара. Можете да го определите, като разгледате офертите за наем във вашия град.

Друг е въпросът, ако доставчикът и цената му са вече известни предварително. Например, автомивка изисква само оборудване от строго определен производител. Тогава изчисленията трябва да включват точно цените, които той предлага.

Познаването на необходимия размер на инвестицията ще позволи не само да се прецени колко пари ще са необходими за стартиране на бизнес, но и колко бързо ще се изплати.

Прогноза за печалба и загуба

Ако извадите размера на неговите разходи от сумата на приходите на бизнеса, можете да разберете каква е нетната печалба. Този показател е много по-добър от дохода, показва какво е състоянието на бизнеса и колко трябва да се инвестира в по-нататъшното му развитие.

В ранните етапи на бизнеса разходите често надвишават приходите и вместо нетна печалба се появява нетна загуба. В първите месеци или дори година на експлоатация това е нормална ситуация. Не бива да се страхувате от това: основното е загубата да се намалява всеки месец.

Когато се прави прогноза за печалба и загуба, всички показатели трябва да се изчисляват на месечна база, докато бизнесът се възстанови. В същото време не бива да правите прогнозата твърде оптимистична: представете си, че доходът няма да бъде максимално възможен, вземете средните показатели.

Паричен поток

За бизнес, който все още е в начален етап, е важно да се разбере не само каква ще бъде нетната му печалба. Един от най-важните показатели е т. нар. паричен поток или паричен поток. Чрез изчисляване на паричния поток можете да определите какво е финансовото състояние на бизнеса и колко ефективна е инвестицията в него.

Паричният поток се изчислява като разлика между входящи и изходящи парични потоци за даден период. Ако се върнем към примера с автомивка, тогава, за да се изчисли паричният поток през първия месец от неговата работа, е необходимо да се вземе нетната печалба за постъпленията и сумата на първоначалната инвестиция за изходящите потоци.

В този случай ще бъде по-удобно да се брои, ако изходящите потоци са обозначени като отрицателно число. Тоест добавяме знак минус към размера на първоначалната инвестиция в автомивка и към полученото число добавяме нетната печалба през първия месец на работа.

За да изчислите паричния поток през втория месец, трябва да намерите разликата между резултата от първия месец и нетната печалба, получена през втория месец. Тъй като първият месец се оказа отрицателно число, към него отново трябва да се добави нетната печалба. Паричният поток през всички следващи месеци се изчислява по същата схема.

Оценка на ефективността на проекта

След като се предвидят печалбите и загубите, както и паричния поток на бизнеса, е необходимо да се премине към един от най-важните раздели - оценка на неговата ефективност. Има много критерии, по които се оценява ефективността на даден проект. Но за малък бизнес е достатъчно да се оценят само три от тях: рентабилност, точка на рентабилност и период на изплащане.

рентабилностбизнесът е един от най-важните показатели. Като цяло в икономиката има много различни показатели за рентабилност – възвръщаемост на собствения капитал, възвръщаемост на активите, възвръщаемост на инвестициите. Всички те позволяват да се оцени ефективността на бизнеса в различните му аспекти.

За да разберете кои показатели за рентабилност трябва да бъдат изчислени във вашия бизнес план, трябва да се обърнете към изискванията на инвеститор или кредитна институция. Ако целта е да оцените рентабилността на бизнеса "за себе си", ще бъде достатъчно да изчислите общата рентабилност на бизнеса.

Това е лесно да се направи. Достатъчно е да разделите печалбата на бизнеса на размера на приходите му и след това да умножите полученото число по 100, за да получите резултата като процент.

Трудно е да се назове оптималният показател за рентабилността на бизнеса. До голяма степен зависи от размера на бизнеса, вида дейност на фирмата. За микробизнеси с приходи до 10 милиона рубли показател за рентабилност от 15 - 25% се счита за добър. Как по-голям бизнес, толкова по-нисък може да бъде полученият процент. В случай на автомивка нормалната норма на възвръщаемост е от 10 до 30%, казва Айдар Исмагилов.

Друг индикатор, който трябва да се изчисли е на нулата... Тя ви позволява да определите при какъв доход компанията ще покрие напълно разходите си, но все още няма да реализира печалба. Трябва да знаете това, за да разберете колко финансово стабилен е бизнесът. За да намерите точката на рентабилност, първо трябва да умножите бизнес приходите по неговите постоянни разходи, след това да извадите променливите разходи от приходите и след това да разделите първото число на второто.

Постоянните разходи са тези, които не зависят от обема на произведените стоки или предоставяните услуги. Бизнесът прави такива разходи дори когато не работи. В случай на автомивка, тези разходи включват заплатите на счетоводителите и администраторите, обществени комунални услугии комуникации, амортизация, плащания по заеми, данъци върху собствеността и т.н.

Променливите разходи са всичко, което се променя с промяна в производството. Например при автомивка разходите, които се променят с увеличаване или намаляване на броя на измитите автомобили, са разходите за автохимикали, консумацията на вода, заплатите на парче.

След като сте получили определено число в резултат на изчисленията, можете да го съпоставите с отчета за доходите. В месеца, в който бизнес приходите достигнат или надвишават сумата, получена в резултат на изчисляване на точката на рентабилност, той ще бъде достигнат.

Най-често точката на рентабилност се достига далеч от първия месец от бизнеса, особено ако е свързан с производството. Според Айдар Исмагилов в случай на автомивка достигането на точката на изчерпване зависи от сезона. Ако автомивката е отворена през сухия летен сезон, когато има малко търсене на услуги, те ще бъдат нерентабилни през целия този сезон. Ако отварянето се е състояло в сезона на повишено търсене, тогава точката на рентабилност може да бъде достигната през първия месец.

Период на изплащанебизнесът е един от най-важните показатели не само за самия предприемач, но и за неговите потенциални инвеститори. Например, ако периодът на изплащане на даден бизнес е твърде дълъг, тогава става много по-трудно да получите заем за него от банка.

Най-лесният начин за изчисляване на периода на изплащане е, ако паричният поток вече е изчислен. В този случай трябва да намерите месеца, в който след добавяне на положителен брой нетна печалба с отрицателен брой първоначални инвестиции се получава положително число. Това ще означава, че печалбата от бизнеса покрива изцяло първоначалната инвестиция в него.

Именно поради тази причина е необходимо да се изчисли паричният поток, както и печалбите и загубите поне до достигане на срока на изплащане. Периодът на изплащане на инвестициите зависи до голяма степен от размера на инвестиционните разходи. В случай на автомивка минималният срок е 3 години.

Ето основните показатели, които ще трябва да бъдат изчислени в бизнес план в началото на всеки бизнес. Разбира се, това далеч не е аксиома и в зависимост от изискванията на инвеститорите, състоянието на предприятието, вида му на дейност и други характеристики, може да са необходими допълнителни изчисления. Повечето от тях могат да бъдат направени самостоятелно.

* Изчисленията са базирани на средни данни за Русия

Стъпка 9: раздел бизнес план: финансов план

И така, ние пристъпваме към най-амбициозния и важен раздел от вашия бизнес план, който съдържа финансова информация за проекта, определя неговата цена и ще помогне на инвеститорите, бизнес партньорите и вие да оцените способността на ново начинание да осигури потока на средства в сума, достатъчна за извършване на плащания по кредитни задължения (плащане на лихви или дивиденти, погасяване на заеми).

Когато описвате финансовите резултати на проекта, не забравяйте да предоставите условията, оценките и предположенията, на които сте разчитали. Посочете кой е изготвил разходната оценка - вие или независим оценител... Не забравяйте, че логическите прогнози ще ви помогнат да поставите качествени цели и да постигнете количествени цели.

В този случай е много препоръчително да потърсите помощ при съставянето на бизнес план и особено неговата финансова част от експерти. В резултат на това ще получите добре написан документ със стабилни икономически изчисления, който ще направи благоприятно впечатление на инвеститорите и кредиторите.

Разделът с финансова информация може да бъде включен по закон одобрени формулярисчетоводство и финансова отчетност.Като правило има три основни документа: отчет за печалбата и загубата, който отразява дейността на компанията по периоди, план за паричния поток (Cash-Flo), баланс, който ви позволява да оцените финансовото състояние на предприятието в определен момент от времето.

От отчета за печалбата и загубата можете да разберете дали вашият бизнес реализира печалба и в какъв размер, минус всички съществуващи разходи. Въпреки че този документ не дава представа нито за стойността на компанията (за разлика от баланса на компанията), нито за финансови средстваче тя има.

Тези данни се съдържат в отчета за паричните потоци, който показва дали компанията разполага с достатъчно пари за плащане на текущи задължения (разплащания с доставчици, плащане заплатислужители, плащане на данъци и други задължителни плащания, плащания по заеми и заеми и др.).

Въпреки това, за да разберете реалната стойност на компанията, имате нужда от баланс на предприятието - основната форма на счетоводство. Той съдържа информация за всички задължения и активи на дружеството в стойностно изражение. Най-просто казано, активът на баланса съдържа информация за имуществото и средствата на предприятието, а пасивът - за източниците на това имущество и средства. Общите активи и пасиви в баланса трябва да съвпадат.

Спечелете до
200 000 рубли един месец забавление!

Тенденция на 2020 г. Интелигентен развлекателен бизнес. Минимална инвестиция... Без допълнителни удръжки и плащания. Обучение до ключ.

Опишете подробно предложените източници и схеми на финансиране, отговорността за изплащане на заеми, системата от гаранции, които можете да предоставите, а също така посочете необходимостта от допълнителни финансови ресурси, ако има такива. Обърнете специално внимание на описанието на текущата и прогнозираната ситуация на пазара и в икономиката, предложете няколко различни сценария за развитие на събитията и начини за разрешаване на възможни кризисни ситуации.

Подгответе прогноза и ток финансови отчети, представят финансовата история на компанията и нейния план за печалба, оценяват рисковете, пред които могат да се сблъскат инвеститорите и кредиторите, и посочват начини за минимизирането им.

Информацията за рисковете и гаранциите често се извършва в отделен подраздел, който описва външни и вътрешни фактори, които влияят на конкретен вид риск, а също така предоставя мерки за защита срещу възможни финансови загуби на компанията и кредитора. Информацията какви проблеми могат да възникнат по време на изпълнението на проекта и как предприемачът ще ги реши е от голям интерес за инвеститорите.

Дълбочината и анализът на рисковостта на предприятието зависят от вида на дейността и размера на очакваните загуби. Риск е вероятността (заплахата) от загуба на част от ресурсите на предприятието, недостиг на приходи или възникване на непланирани разходи, произтичащи от производствената и финансова дейност на компанията.

Има три основни типа риск: търговски, финансов и производствен.

Търговски рискотразява несигурността на печалбите, свързана с конкурентната среда и проблемите с продажбите.

Финансов риск поради недостатъчно финансиране на проекта, невъзможност или нежелание на фирмата да върне привлечени средства и лихви по тях.

Производствен рисксвързани с фактори на лошо качество на продукта, ненадеждно оборудване, липса или слабост на системи за доставка на суровини и материали, както и екология на производството.
Моля, дайте ясно описание на разходите по проекта и използването на средствата.

Ако вече сте изтеглили каквито и да е заеми за развитие на вашия проект, посочете условията и сроковете на плащане. Можете да направите това под формата на график за погасяване на заема и плащане на лихви.

Готови идеи за вашия бизнес

Предоставете също информация за оборотния капитал, посочвайки промените по време на срока на кредита и прогнозния график за плащане на данъци, прикачете изчисления на основните показатели за платежоспособност и ликвидност, както и прогнози за изпълнението на проекта.

Моля, обърнете внимание: времето на вашите прогнози трябва да съвпада с времето на заемите или инвестициите, които искате.

Всъщност трябва да отразите за няколко периода (месечно, тримесечно, годишно) възможните колебания на рублата спрямо долара, списъка и ставките на данъците, инфлацията на рублата, образуването на капитал от собствени средства, заеми, емисия на акции, реда за погасяване на заеми и др. кредити.

Бизнес план: Показатели за изпълнение на проекта

Оценката на ефективността на инвестиционен проект ще помогне на инвеститора да определи до каква степен цената на придобития актив (тоест размерът на инвестицията) съответства на очаквания доход, като се вземат предвид всички рискове на проекта. Така той ще може да разбере дали е препоръчително да инвестирате в проекта.

Готови идеи за вашия бизнес

Ако сте се регистрирали като индивидуален предприемач, тогава, когато пишете този раздел, използвайте следните показатели, които се определят въз основа на паричните потоци на проекта и неговия участник: нетен доход, нетна настояща стойност, вътрешна норма на възвръщаемост, необходимост от допълнителни финансиране, показатели за рентабилност на разходите и инвестициите, срок на изплащане.

Нетен доход- Това е печалбата, без данъци, получена от дружеството за определен период от време. Нетната настояща стойност (NPV) е сумата от очаквания поток от плащания, намален до цената на понастоящемвреме. Обикновено този важен показател се изчислява при оценката икономическа ефективностинвестиции за бъдещи потоци на плащания.

Нетен доход и нетна настояща стойностхарактеризират превишението на общите парични постъпления над общите разходи за даден проект. За да може един инвеститор да разпознае вашия проект като ефективен и да иска да инвестира парите си в него, е необходимо NPV на вашата компания да е положителна. Съответно, колкото по-висок е този показател, толкова по-висока е инвестиционната привлекателност на проекта.

Вътрешна норма на възвръщаемост(печалба, рентабилност, възвръщаемост на инвестицията, вътрешна норма на възвръщаемост - IRR) определя максимално приемливия дисконтов процент, при който средствата могат да се инвестират без загуба за собственика. Този индикатор, който често се съкращава като IRR (Internal Rate of Return), обозначава дисконтовия процент, при който нетната настояща стойност на инвестиционен проект е нула.

Простият период на изплащане на инвестиционен проект е период на проста възвръщаемост от общия нетен доход от проекта, в който е инвестиран капиталът. За инвеститора този показател не представлява голям интерес, тъй като не показва колко и за какъв период той ще може да получи допълнителни печалби.

Но отстъпен период на изплащане(Отстъпен период на изплащане) означава периодът, за който средствата, инвестирани в този проект, ще осигурят същата сума на печалбата, дисконтирана (предоставена от фактора време) към настоящия момент, която през същото време би могла да бъде получена от друг инвестиционен актив .

Готови идеи за вашия бизнес

Необходимостта от допълнително финансиранеЕ максималната стойност на абсолютната стойност на отрицателното натрупано салдо от инвестиционна и оперативна дейност. Този индикатор показва минималния размер на външно финансиране за даден проект, което е необходимо за неговото изпълнение. Поради тази причина необходимостта от допълнително финансиране се нарича още рисков капитал.

Индекси на доходност(индекси на рентабилност) отразяват "възвръщаемостта" на проекта върху вложените в него средства. Те могат да бъдат изчислени както за дисконтираните, така и за недисконтираните парични потоци. Този индикатор често се наблюдава при сравняване на инвестиционни проекти, които се различават един от друг по отношение на разходите и потоците от приходи. Когато оценяват ефективността, те обикновено използват:

• индекс на рентабилност на разходите- съотношението на сумата на натрупаните приходи към размера на натрупаните разходи;
• индекс на рентабилност на дисконтираните разходи- съотношението на размера на дисконтираните парични потоци към размера на дисконтираните изходящи парични потоци;
• индекс на възвръщаемост на инвестициите- съотношението на НП към натрупания обем на инвестициите, увеличено с една единица;
• индекс на дисконтираната възвръщаемост на инвестициите- увеличено с едно съотношение на NPV към натрупания дисконтиран обем на инвестициите.

Върнете се към списъка с инструкции за съставяне на бизнес план

93 души изучават този бизнес днес.

За 30 дни 57843 пъти са проявили интерес към този бизнес.