7 ат рвк мета створення результати діяльності. Російська венчурна компаніярвк. Створення Технічного комітету зі стандартизації ІІ

Російська венчурна компанія- ВАТ «Російська венчурна компанія» (ВАТ «РВК») створено відповідно до Розпорядження Уряду Російської Федераціївід 7 червня 2006 року №838-р з метою стимулювання створення в Росії власної індустрії венчурного інвестування, розвитку інноваційних галузей економіки і просування на міжнародний ринок російських наукомістких технологічних продуктів.

Статутний капіталВАТ «РВК» становить 28 225 879 400 рублів.

Напрямки діяльності

Основними цілями діяльності ВАТ «РВК» є: стимулювання створення в Росії власної індустрії венчурного інвестування і значне збільшення фінансових ресурсіввенчурних фондів.

Роль ВАТ «РВК» в інноваційній системі - це роль державного фонду венчурних фондів, через який здійснюється державне стимулювання венчурних інвестицій і фінансова підтримка високотехнологічного сектора в цілому.

Інвестиційна діяльність РВК спрямована на залучення приватних російських і зарубіжних інвесторів в інноваційні сегменти економіки Росії, а також на розвиток нових інвестиційних інструментів національного венчурного ринку.

Цей напрямок діяльності реалізується через створення фондів на основі приватно-державного партнерства. Особливу увагу РВК приділяє наукомістким секторам з низьким присутністю приватного капіталу, які важливі для збалансованого інноваційного розвитку країни.

Керівництво

Федеральне агентство з управління державним майном здійснює повноваження загальних зборівакціонерів відкритого акціонерного товариства«Російська венчурна компанія» (ВАТ «РВК»), 100% акцій якого перебуває у власності Російської Федерації.

Генеральні директори РВК:

• з грудня 2016 - повалення Олександр Борисович
• з 28 квітня 2009 р 2016 р - Ігор Агамирзян.
• до березня 2009 р - Олексій Коробов.

облась інвестицій

Пріоритетні напрями інвестування створюваних за участю ВАТ «РВК» венчурних фондів визначені відповідно до списку критичних технологій затверджених Президентом РФ:

• Безпека та протидія тероризму;
• Живі системи (що розуміються як біотехнології, медичні технології та медичне обладнання);
• Індустрія наносистем і матеріалів;
• Інформаційно-телекомунікаційні системи;
• Раціональне природокористування;
• Транспортні, авіаційні і космічні системи;
• Енергетика та енергозбереження.

фонди

Загальна кількість фондів, сформованих АТ «РВК», досягло 27, їх сумарний розмір - 51,3 млрд руб. Частка АТ «РВК» - 26,8 млрд руб. Число проінвестованих фондами РВК інноваційних компаній досягло 202. Сукупний обсяг проінвестованих коштів - 17,8 млрд руб.

За участю капіталу до грудня 2017 року РВК сформовано 26 фондів. Їх сумарний розмір склав близько 35,1 млрд рублів. Частка РВК в сформованих фондах становить 22,5 млрд рублів, число схвалених до інвестування фондами РВК портфельних компаній досягло 217.

Сукупний обсяг схвалених до інвестування в інноваційні компанії коштів склав близько 17,1 млрд рублів (без урахування проектів, з яких вчинено вихід).

За участю капіталу РВК до грудня 2016 року було створено 21 фонд (включаючи два фонду в зарубіжній юрисдикції), їх сумарний розмір - 32,3 млрд. Руб. Частка АТ «РВК» - 19,9 млрд. Руб

Організація повідомляє, що в 2016 р число схвалених до інвестування фондами АТ «РВК» інноваційних компаній досягло 194. Сукупний обсяг схвалених до інвестування коштів - 17,5 млрд. Руб.

Фонд посівних інвестицій

Біофонд РВК

У червні 2010 р РВК схвалила концепції біофармацевтичної кластерного фонду ( «БіоФонд РВК»). На початку 2011 р було створено ВАТ «Біофармацевтичні інвестиції РВК».

Початкова величина «Біофонда» становила 500 млн руб. (Близько $ 16 млн) при запланованому збільшенні до 1,5 млрд руб. ($ 48,6 млн).

«Біофонд» орієнтований на інвестиції не тільки в виробляють біофармацевтичні підприємства, а й на сервісні та інфраструктурні компанії, що пропонують інформаційно-аналітичні та консалтингові послуги в медицині, фармацевтиці та біотехнології.

Кластерний фонд РВК інформаційно-телекомунікаційних технологій, вбудованих інтелектуальних систем, мехатроніки і робототехніки

На думку глави РВК, компанії вітчизняного ІТ-сектора не відчувають великого недоліку в інвестиціях з боку венчурних фондів, оскільки і крім РВК практично всі венчурні інвестори в Росії працюють саме з ІТ-компаніями.

• 13 квітня 2011 р РВК вперше офіційно підтвердила свій намір створити цільовий фонд для інвестування в ІТ-галузь.

Новий фонд отримає назву «Кластерний фонд РВК інформаційно-телекомунікаційних технологій, вбудованих інтелектуальних систем, мехатроніки і робототехніки», і його капітал, за словами директора департаменту програм і проектів РВК Андрія Введенського, складе до 2 млрд руб. Ця сума порівнянна із загальним обсягом інвестицій РВК в 2010 р, обсяг яких висловився в 2,7 млрд руб.

Інтереси нового фонду будуть надзвичайно широкі. Як приклади проектів, куди могли б бути спрямовані інвестиції, топ-менеджери РВК крім промислової і побутової робототехніки називають ІТ-системи управління низькорентабельними нафтосвердловин і створення «розумних будинків» (в яких системи управління енергоспоживанням можуть знизити витрати на ЖКГ на 30-50% ). Втім, кажуть вони, цими напрямками інвестиції фонду, найімовірніше, не обмежаться.

Директор РВК Ігор Агамирзян розповів, що реєстрації фонду в якості дочірнього ВАТ Російської венчурної «компанії» можна очікувати в кінці 2011 р, причому його фінансове наповнення «буде поетапним, у міру затвердження проектів». Перші інвестиції «фонду для роботів» будуть зроблені в перших місяців 2012 р

Важливо відзначити, що на відміну від більшості венчурних фондів, створюваних РВК, в кластерний «фонд для роботів" не буде запрошений великий партнер-соїнвестор. Як розповідає Агамирзян, «фонд не буде лідируючим інвестором на рівні проектів, він буде соінвестіровать туди, де вже є приватний капітал».

Глава РВК говорить про цілі інвестицій новостворюваного фонду як про «горизонтальних» - здатних порушити всі галузі економіки. Тому обсяги ринку «робототехніки, мехатроніки і інтелектуальних систем» оцінити важко (див. Промислова робототехніка).

Регіональні венчурні фонди в малі підприємства в науково-технічній сфері

Радою директорів ВАТ «Російська венчурна компанія» в червні 2010 року була схвалена концепція Інфрафонда РВК. На початку 2011 року товариство з обмеженою відповідальністю«Інфраструктурні інвестиції РВК» (Інфрафонд РВК) розпочало свою роботу.

Ключовим завданням Інфрафонда РВК є розвиток ринку спеціалізованих сервісіві послуг, необхідних технологічним компаніям для ефективного ведення основної діяльності та прискореного розвитку, просування продукції на внутрішньому і зовнішньому ринку. Нова інфраструктура забезпечить інноваційних підприємців консалтинговими послугами в області маркетингу, фінансів, юриспруденції, інтелектуальної власності, взаємовідносин з інвесторами та інших.

Венчурний фонд для проекту «Кадри для цифрової економіки»

Фонд створюється на виконання федерального проекту «» національної програми «Цифрова економіка Російської Федерації» Уряду РФ для розвитку перспективних освітніх технологій з використанням кращих світових технологічних рішеньдля підвищення ефективності та доступності освіти. В рамках діяльності Фонду заплановано розвиток російських технологічних компаній в галузі освіти з їх подальшою експансією за кордон, а також трансфер світових освітніх технологій в Росію.

Загальний обсяг фонду складе 7 млрд рублів за рахунок надання РВК з федерального бюджетув 2019-2021 рр. бюджетних інвестицій зі збільшенням на еквівалентну частина участі РФ в статутному капіталі РВК. Термін діяльності Фонду складе 10 років з можливістю дворазового продовження на термін 1 рік. Фонд буде організований у формі інвестиційного товариства, при цьому керуючий товариш Фонду буде визначено в результаті процедури відкритого відбору.

В рамках діяльності Фонду планується організувати акселеративному діяльність, що дозволить розширити воронку потенційно успішних проектів і стимулювати розвиток нових технологічних рішень.

Історія

2020

Визначення дослідницьких центрів і компаній для фінансування розвитку наскрізних технологій

10 січня 2020 року РВК визначила переможців конкурсних відборів лідируючих дослідницьких центрів (ОСІБ) і компаній-лідерів з розробки продуктів, сервісів і платформних рішень на базі «наскрізних» цифрових технологій. Переможцям конкурсів РВК направить 2,8 млрд рублів. 2 млрд рублів - ОСІБ, компаніям-лідерам - 792 млн рублів. Детальніше .

2019

Куди і скільки інвестувала РВК в 2019 році

Інвестиції РВК в портфельні компанії в 2019 році склали 1,3 млрд рублів, а сукупний обсяг угод по виходах досяг 2,3 млрд рублів, збільшившись на 35% щодо 2018 го. Річні підсумки своєї діяльності Російська венчурна компанія оприлюднила 27 січня 2020 року.

До початку 2020 року до складу РВК входять 29 венчурних фондів, в їх числі створений в 2019 році спільно «Газпром нафтою» і співінвесторами фонд «Нова індустрія» (New Industry Ventures), фонд з Мінпромторгу РФ в галузі фармацевтичної і медичної промисловості, а також фонд з Мінекономрозвитку РФ для підтримки перспективних освітніх технологій. Серед інших партнерів РВК в створенні нових фондів - інвестиційна компанія Terra VC, Державна транспортна лізингова компанія (ГТЛК) і РЖД.

У 2019 фонди за участю капіталу РВК схвалили надання інвестицій 24 компаніям на суму 1,4 млрд рублів, включаючи 6 проектів на суму 573 млн рублів. За рік відбулося 24 виходу фондів РВК з портфельних компаній.

До початку 2020 року портфель фондів РВК налічує 180 компаній. При цьому інвестиції від фондів РВК на початок 2020 року одержали 270 компаній. Обсяг фондів, створених за участю капіталу РВК, збільшився за підсумками 2019 року на 32% і досяг 64,4 млрд руб.

Затвердження стратегії цифровий трансформації

19 грудня 2019 року в РВК повідомили TAdviser про затвердження стратегії цифровий трансформації.

Стратегія компанії розрахована до 2021 року. Основна її мета - створення прозорої і зручної системи взаємин компанії з партнерами - від інвестиційних команд венчурних фондів до стартапів-учасників акселераторів РВК і проектів НТІ.

У стратегію цифровий трансформації, як вказали в компанії, входять зокрема такі напрямки, як інформаційний обмін РВК з венчурними фондами, агрегація і моніторинг даних по фондам і портфельним компаніям, управління відносинами з одержувачами заходів підтримки РВК, партнерами та експертами.

У 2019, крім РВК, стратегії цифровий трансформації взяли і багато інших держкомпанії і держкорпорації.

Вибір «Юникорн Кепітал Партнерс» для управління фондом високотехнологічних медичних проектів

18 грудня 2019 року РВК повідомила Zdrav.Expert, що визначила переможця відбору на управління фондом для високотехнологічних медичних проектів.

Найбільша кількість балів за підсумками відкритого відбору набрала інвестиційна команда Юникорн Кепітал Партнерс. Детальніше .

Публічне обговорення проектів попередніх національних стандартів в області IoT і IIoT

Створення Технічного комітету зі стандартизації ІІ

21 травня 2019 року стало відомо, що на базі Російської венчурної компанії (РВК) почне роботу Технічний комітет (ТК) по стандартизації штучного інтелекту (ІІ). У сфері його відповідальності будуть питання, пов'язані з нормативно-технічним регулюванням прикладного використання технологій ІІ. Детальніше

2018

Розробка Стратегії розвитку ринку венчурних і прямих інвестицій

Метою угоди є реалізація на території міста проектів і програм у сфері НТІ та цифрового розвитку, розвиток венчурного інвестування і екосистеми в Санкт-Петербурзі, а також популяризація технологічного підприємництва.

Співпраця включатиме, серед іншого, розробку і проведення спільних технологічних конкурсів НТІ. Також на порядку проведення тематичних заходів всеросійського і міжнародного рівня, включаючи проектні сесії, залучення в регіон венчурних інвесторів, участь у розвитку міського стартап-спільноти та інноваційної інфраструктури.

2017

Підсумки року: 26 фондів, інвестиції для 14 проектних компаній

Станом на кінець 2017 року, за участю капіталу РВК сформовано 26 фондів, сумарний розмір яких склав близько 35,1 млрд рублів. Основними галузевими напрямками інвестицій фондів, сформованих за участю капіталу РВК, на кінець 2017 року стали медичні технології і фармацевтика (30%), інформаційні технології та інтернет (29%), енергетика (10%).

За рік схвалено до інвестування 11 проектних компаній на загальну суму 438,4 млн руб. В цілому у напрямку інвестиційної діяльності фонди РВК в 2017 році схвалили надання інвестицій 14 проектним компаніям на загальну суму 507,82 млн руб. Сукупний обсяг схвалених до інвестування коштів досяг 17,1 млрд рублів.

У 2017 році відбулося 6 «виходів» з портфельних компаній фондів за участю капіталу РВК.

Крім того, в 2017 році була затверджена стратегія розвитку РВК на 2017-2030 роки, в якій визначені місія, стратегічна мета і інструменти, що забезпечують роботу ключових напрямків діяльності компанії: розробка та реалізація фінансових і нефінансових інструментів розвитку ринку венчурного інвестування і технологічного підприємництва, стимулювання створення в Росії власної індустрії венчурного інвестування і виконання функцій Проектної офісу Національної технологічної ініціативи (НТІ).

Стратегічну мету РВК планується реалізувати переважно за допомогою створення нових фондів із залученням професійних інвесторів, інвестицій в існуючі фонди, технологічні компанії, роботи з портфельними компаніями фондів.

Міжнародна діяльність РВК в 2017 році була спрямована на формування позитивного ставлення до російським інноваційна глобальному ринку, інтеграцію технологічних компаній в глобальні технологічні ланцюжки і глобалізації російського венчурного ринку. Географія включила розвинені ринки Європи і Північної Америки, а також технологічні хаби - Сінгапур, Південна Корея, Ізраїль та інші.

За підсумками 2017 року мережа зарубіжних партнерів РВК складалася з 1500 організацій інноваційної екосистеми з 40 країн світу і включала державні агентства, корпорації, зацікавлені в нових технологіях, університети та центри техтрансфера, державні інститути розвитку і венчурні фонди. Експортна виручка портфельних компаній фондів РВК за три квартали 2017 року склала 1,88 мільярда рублів.

Угода з Венчурним Комітетом Всекитайської асоціації Фінансового просування Науки і Технологій

В рамках партнерства буде створена Російсько-китайська робоча група. Її основними завданнями стануть спільна підготовка і реалізація програм і проектів, а також моніторинг та аналіз діяльності по співпраці.

РВК і Сколково створюють три венчурних фонду обсягом не менше 6,6 млрд руб

Згідно з умовами угоди червня 2017 року, обсяг інвестицій РВК в кожен фонд складе 1,5 млрд руб. Залучені зовнішні соінвестіціі складуть не менше 0,5 млрд руб. протягом перших 12 місяців роботи кожного фонду, а також додатково 0,2 млрд руб. протягом наступних 6 місяців. Таким чином, сукупний обсяг фондів досягне не менше 6,6 млрд руб.

Фонди створюються за трьома галузевими напрямками: інформаційні технології, біомедицина і індустріальні технології. Інвестиційні пріоритети вироблені з урахуванням інтересів реалізації «дорожніх карт» Національної технологічної ініціативи, а також стимулювання комерціалізації результатів досліджень і розробок компаній учасників Фонду «Сколково».

Фонди мають намір інвестувати в російські технологічні компанії, здатні стати світовими лідерами в своїх сегментах ринку. Частка таких інвестицій повинна скласти не менше 50%. Планується, що загальна кількість проінвестованих кожним фондом компаній складе не менше восьми, включаючи проекти ранніх стадій і зрілі компанії. При цьому обсяг інвестицій в кожну компанію не буде перевищувати 10% від загального обсягу інвестиційних зобов'язань. Керуючою компанією фондів стало ТОВ «Сколково - венчурні інвестиції», спільна компанія РВК і «Сколково».

2016: Олександр повалкою призначений гендиректором РВК

Співпраця мало здійснюватися за кількома напрямками:

• освітні програми для підприємців, зайнятих у сфері високих технологій і інновацій;
• програми, націлені на підтримку та прискорений розвиток малих інноваційних компаній, в тому числі - спільна організаціяі проведення інвестиційних конкурсів та інших заходів, що сприяють реалізації даного завдання;
• співробітництво в сфері створення і розвитку системи збору та підготовки аналітичної інформації по інвестиційній активності на російському венчурному ринку (за аналогом з дослідженням MoneyTree ™, що випускається PwC спільно з Національною асоціацією венчурного інвестування і Thomson Reuters в США);
• надання консультаційної підтримки малим інноваційним і технологічним компаніям, а також російським і закордонним венчурним фондам, що інвестують в інноваційні та технологічні проекти.

Для реалізації Меморандуму про взаєморозуміння PwC і РВК створили робочу групу, яка готуватиме рекомендації щодо проведення спільних заходів, програм і проектів, їх виконання, а також здійснювати моніторинг та аналіз співробітництва в рамках Меморандуму.

Ігор Рубеновіч Агамирзян, генеральний директор Російської венчурної компанії, зазначив:

«При перекладі країни на інноваційний шлях розвитку ми гостро потребуємо освоєнні кращих практик міжнародного венчурного ринку та інноваційно-технологічного підприємництва, доступі до« ноу-хау »цього бізнесу. У Росії в стислі терміни повинні бути сконцентровані всі необхідні компетенції та інструменти як для залучення венчурних інвестицій, так і самостійного їх проведення. Однак це ще не все. Ми також гостро потребуємо появі висококласних і доступних - за ціною і на всій території країни - консалтингових послуг найширшого спектра для російських інноваційних компаній. І тут взаємодія з колегами з ПрайсвотерхаусКуперс може виявитися дуже корисним. Ми впевнені, що Меморандум, підписаний з PwC - лише перший крок в нашому довгостроковому і взаємовигідній співпраці ».

Перевірка Рахункової палати

В результаті розгляду 16 липня 2010 результати контрольного заходу «Комплексна перевірка ефективності управління майновими внесками РФ» Колегією Рахункової палати РФ під головуванням Сергія Степашина був виявлений ряд системних проблем, прямо впливають на ефективність функціонування ВАТ РВК в сфері інноваційної економіки і формуванні венчурної середовища.

Як говорилося в повідомленні на офіційному сайті Рахункової палати РФ, планові контрольні та індикативні показники діяльності РВК на 2009-2010 рр. не збалансовані з цілями та відповідними цільовими показниками соціально-економічного розвитку Росії, визначеними в Концепції довгострокового соціально-економічного розвитку РФ до 2020 р та інших документах стратегічного планування, в тому числі в Стратегії розвитку науки і інновацій в РФ на період до 2015 р

Зокрема, відсутня система індикаторів, що характеризують ефективність використання майнових внесків РФ в статутний капітал інноваційних компаній. Як встановлено перевіркою, основна частина фінансових коштівРВК не інвестувати у венчурні проекти або інноваційні підприємства, а розміщена на депозитах в банках. В результаті Колегія вирішила направити подання Рахункової палати РФ в Мінекономрозвитку Росії, а також звіт про результати перевірки в палати Федеральних Зборів РФ.

Інвестиції в BrightSource Energy

Британський фонд РВК - Russian Venture Capital I LP - вклав $ 10 млн в компанію BrightSource Energy, що займається сонячною енергетикою.

Приєднання до венчурному фонду IVP XIII

У вересні 2010 року РВК повідомила про закриття угоди з приєднання до венчурному фонду пізній стадії Institutional Venture Partners XIII (IVP XIII). IVP сформував новий фонд розміром $ 750 млн з фокусом на технологічні інноваційні компанії пізній стадії розвитку в серпні 2010 р Інвестиції РВК в фонд IVP XIII склали $ 10 млн. Операція була здійснена через фонд Russian Venture Capital II LP, який був зареєстровано 25 червня 2010 р в.

«Приєднання РВК до міжнародного фонду пізній стадії дозволить досягти відразу кількох стратегічно важливих цілей, - розповів Ян Рязанцев, директор департаменту інвестицій та експертизи РВК. - Отримання відомостей про способи і методики формування венчурних фондів пізній стадії; доступ до великої інформації про найбільш актуальні ( «гарячих») угодах на венчурному ринку; розвиток партнерської мережі за рахунок вибудовування взаємин з іншими інвесторами в формованому венчурному фонді; залучення партнерів по фонду на російський технологічний ринок, як стратегічних співінвесторів і багато іншого ».

Приєднання до міжнародного венчурному фонду - це популярний спосіб підвищення інвестиційної кваліфікації, вважає Юрій Аммосов, науковий керівник Інноваційного інституту при МФТІ. Сінгапур, за його словами, протягом 15 років інвестував венчурні гроші таким чином і «йому це допомогло». «IVP - один з найбільших венчурних фондів і потрапити туди - досить складно, тому для РВК - це велике досягнення», - додає експерт.

Подав у відставку. Разом з ним з компанії пішли фінансовий директор Ольга Голікова і виконавчий директор Оксана Артюхова. Новим генеральним директором РВК був призначений Олексій Володимирович Кузьмін, який пробув на цій посаді кілька днів.

Росія Москва

Агамирзян Ігор Рубеновіч (генеральний директор, голова правління ВАТ «РВК»)

ВАТ «РВК» (РВК) - державний фонд фондів та інститут розвитку Російської Федерації, один з ключових інструментів держави в справі побудови національної інноваційної системи. Штаб-квартира - в Москві.

РВК створена відповідно до розпорядження Кабінету Міністрів України від 7 червня 2006 року № 838-р.

Власники та керівництво

100% РВК належить Російської Федерації, розмір статутного капіталу - 30 млрд руб.

Голова Ради директорів:

• Варданян Рубен Карленович - голова ради директорів групи компаній «Трійка Діалог» (незалежний директор).

Члени ради директорів:

• Агамирзян Ігор Рубеновіч - генеральний директор ВАТ «РВК»;
• Гурієв Сергій Маратович - ректор недержавного освітнього закладу«Російська економічна школа» (незалежний директор);
• Ігаль Ерліх - керівник венчурної програми «Йозма» (незалежний директор);
• Осколків Іван Валерійович - директор департаменту Мінекономрозвитку Росії;
• Ситников Олексій Юрійович - керівник департаменту міжнародного співробітництва некомерційної організації«Фонд розвитку центру розробки та комерціалізації нових технологій» (Фонд «Сколково»);
• Удальцов Юрій Аркадійович - член правління, директор з інноваційного розвитку ВАТ «РОСНАНО».

Правління ВАТ «РВК»

За правління входять сім чоловік:

• Агамирзян Ігор Рубеновіч, генеральний директор - голова правління;
• Потапов Олександр Євгенович, заступник генерального директора - виконавчий директор;
• Корольов Микола Львович, заступник генерального директора - операційний директор;
• Введенський Андрій Валерійович, директор департаменту інфраструктурного та регіонального розвитку;
• Кузнєцов Євген Борисович, директор департаменту просування інновацій та соціальних програм;
• Рязанцев Ян Володимирович, директор департаменту інвестицій;
• Циганков Михайло Арнольдович, головний керуючий інвестиційним портфелем.

діяльність

РВК вкладає кошти через приватні венчурні фонди, що створюються спільно з приватними інвесторами. Загальна кількість фондів, сформованих ВАТ «РВК», досягло дванадцяти (включаючи 2 фонду в зарубіжній юрисдикції), їх розмір - 26,1 млрд руб. Частка ВАТ «РВК» - понад 16 млрд руб.

Пріоритетні напрями інвестування венчурних фондів, які формуються за участю ВАТ «РВК», визначені відповідно до Переліку критичних технологій, затвердженим Президентом Російської Федерації, в який входять:

• безпека та протидія тероризму;
• живі системи (що розуміються як біотехнології, медичні технології та медичне обладнання);
• індустрія наносистем і матеріалів;
• інформаційно-телекомунікаційні системи;
• раціональне природокористування;
• транспортні, авіаційні і космічні системи;
• енергетика та енергозбереження.

• ЗПІФ ОР (В) І «ВТБ - Фонд венчурний» (3,061 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «біопроцесів Кепітал Венчурс» (3 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «Максвелл Біотех» (3,061 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «Лідер - Інновації» (3 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «Тамір Фішман Сі Ай Джи венчурний фонд» (2 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «С-Груп Венчурс» (1,8 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «Нові технології» (3,061 млрд руб.);
• ЗПІФ ОР (В) І «Фонд посівних інвестицій РВК» (2 млрд руб.),
• ТОВ «Інфраструктурні інвестиції РВК» (500 млн руб., Планується збільшення статутного капіталу до 2 млрд руб.);
• ТОВ «Біофармацевтичні інвестиції РВК» (500 млн руб., Планується збільшення статутного капіталу до 1,5 млрд руб.);

Фонди в зарубіжній юрисдикції

• Russian Venture Capital I LP;
• RVC IVFRT LP.

На початок червня 2012 року фондами РВК було проінвестовано 118 інноваційних компаній, в тому числі виробник станцій для сонячної енергетики BrightSource, проект IP-телефонії «Сімбіотел», «системи інерціальної навігації» компанії Innalabs, виробник і інтегратор систем супутникового моніторингу та управління транспортом ВАТ « російські навігаційні технології », обладнання для сейсморозвідки компанії« Сейсмошельф », біотехнологічна компанія«ОнкоМакс» і ін. Сукупний обсяг проінвестованих коштів - 10,2 млрд руб.

У 2012 році РВК спільно з «Фондом сприяння розвитку малих форм підприємств», Фондом інфраструктурних та освітніх програм «Роснано» і «Російським Банком підтримки малого і середнього підприємництва» ( «МСП Банк») заснували перший в Росії рейтинг інноваційних компаній ТехУспех.

РВК підписано 27 угод про співпрацю з регіонами Російської Федерації.

критика

У липні 2010 року колегія Рахункової палати Російської Федерації розглянула результати комплексної перевірки ефективності управління майновими внесками Російської Федерації. У прес-релізі Рахункової палати РФ про засідання колегії йдеться:

«В цілому планові контрольні та індикативні показники діяльності ВАТ" РВК "на 2009-2010 роки не збалансовані з цілями та відповідними цільовими показниками соціально-економічного розвитку Російської Федерації, визначеними в Концепції довгострокового соціально-економічного розвитку Російської Федерації до 2020 року і інших документах стратегічного планування, в тому числі в Стратегії розвитку науки і інновацій в Російській Федерації на період до 2015 року. Відсутня система індикаторів, що характеризують ефективність використання майнових внесків Російської Федерації в статутний капітал інноваційних компаній. Основна частина фінансових коштів ВАТ "РВК» не інвестована в венчурні проекти або інноваційні підприємства, а розміщена на депозитах в банках ».

На думку контролюючого органу, РВК воліла направляти кошти не на основну діяльність, а на депозити в банки: за вказаний період в венчурні проекти всього було інвестовано 5,45 млрд руб. зі статутного капіталу РВК, а решту коштів, більше 25 млрд руб., залишалися в банківських вкладах.

Див. також

Примітки

посилання

Wikimedia Foundation. 2010 року.

На величезну сцену форуму «Відкриті інновації», одного з головних оглядів технологій в Росії, вийшов глава Російської венчурної компанії (РВК) Ігор Агамирзян і почав буденно і злегка вальяжно розповідати про те, як треба розвивати інновації. «Поки ми робимо щось для післязавтра, тобто ще надії на успіх. Це як стрілянина по рухомій мішені - якщо ми не стріляємо на випередження, ми гарантовано промахнемося », - міркував Агамирзян. Через півроку під прицілом опинився він сам і в червні 2016 року, через сім років після призначення, пішов у відставку.

Чому Агамірзяну довелося покинути свій пост, а в уряді задумалися про ліквідацію найстарішої лабораторії венчуров?

посівна стадія

На засіданні Держради в лютому 2006 року розгорілася суперечка про майбутнє венчурних інвестицій в Росії. Сперечалися заступник міністра Мінекономрозвитку Андрій Шаронов і міністр зв'язку Леонід Рейман. Шаронов вважав, що державний венчурний фонд повинен бути універсальним, Рейман відстоював свою позицію: фокус тільки на інформаційні технології. Край суперечці поклав Володимир Путін: «Мені все одно: або IT (галузевої), або загальний. Але в цьому році ». Так було прийнято рішення про створення Російської венчурної компанії.

РВК замислювалася як фонд фондів, з завданням створити 10-15 венчурних фондів для інвестицій в стартапи. РВК вкладала гроші разом з приватними інвесторами, отримуючи 50% мінус 1 акцію в фондах, безпосередньо в компанії вона не інвестувала. Ідея виникла не на порожньому місці. Наприклад, в Ізраїлі вже функціонував схожий держфонд Yozma обсягом $ 100 млн. На момент створення Yozma в 1993-му венчурного ринку в країні практично не було, а через 10 років там було вже 60 венчурних фондів загальним обсягом $ 10 млрд, прийшли великі корпорації Cisco, IBM , Intel, Microsoft. Сам держфонд був приватизований ще в 1997 році і вдало вийшов з більшості проектів.

У Росії сподівалися на такий же успіх і навіть покликали до ради директорів РВК одного з творців Yozma Ігаля Ерліха. Російський держфонд отримав в управління 30 млрд рублів ($ 1,1 млрд). Нову структуру очолив Олексій Коробов, який до цього керував апаратом комітету з бюджету і податків Держдуми і працював першим заступником голови РФФД. На своєму посту Коробов протримався всього два роки. «Я не бачу підтримки ні з боку Міністерства економічного розвитку, ні з боку ради директорів [РВК]», - пояснював Коробов рішення про відставку. Його відхід спровокували в тому числі і претензії Генпрокуратури.

До початок 2009 року РВК інвестувала в фонди тільки 15% наявних у неї грошей, переважна частина коштів лежала на депозитах в банках - на відсотках РВК заробила близько 3 млрд рублів, заявляв Коробов. Генпрокуратура порахувала таку діяльність неефективною: кошти лежать мертвим вантажем, а не інвестуються. Більш того, до кількох фондів у правоохоронних органів виникли претензії. І принципи роботи венчурного держфонду вирішено було скорегувати.

стадія депозитів

У квітні 2009 року в РВК з'явився новий гендиректор - Ігор Агамирзян. Він встиг попрацювати і в російській науці, і в великих західних IT-компаніях Microsoft і EMC. «Він прийшов в РВК з світового бізнесу з ідеєю очолити штаб технологічної революції, побудувати в Росії венчурну економіку», - розповідає один із знайомих Агамирзян. З його приходом змінилася концепція: РВК стала не тільки вкладати гроші у фонди, а й зайнялася популяризацією інвестицій в інноваційні проекти. «В чистому полі стартапи не ростуть: треба їх удобрювати, поливати, доглядати за ними. Цілком ясно, звідки ця тема з популяризацією », - вважає керуючий директор венчурного фонду Prostor Capital Олексій Соловйов.

Агамирзян неодноразово повторював, що в Росії багато ідей, але робити з них бізнес не виходить. «Інвестиції інституту розвитку в бізнес-девелопмент дають в кінцевому рахунку більше прибутку всім на венчурному ринку», - говорить він в інтерв'ю Forbes. Команда на чолі з новим гендиректором з натхненням взялася за справу: стали працювати над розвитком законодавчої бази, створили власну мережу приватних інвесторів і компаній, проводили конференції та конкурси стартапів. «У нас ще не вистачало компетенцій, управлінських команд, нормативно-правової бази», - каже Олег Фомічов, заступник міністра Мінекономрозвитку.

При цьому РВК продовжувала вкладати у фонди, але після претензій Генпрокуратури в договорах з'явився пункт про надання повної інформації про рух коштів. Всього у 2010 році фонди за участю РВК вклали 2,7 млрд рублів. Однак інвестиції держкомпанії відставали від бізнес-плану. Наприклад, в 2010 році на посівний стадії було проінвестовано 20 компаній замість планованих 25, на більш пізніх - 38 замість 53. Це викликало питання у Рахункової палати: за підрахунками аудиторів, за весь час існування РВК вклала в фонди тільки 23% статутного капіталу - близько 7 млрд рублів, решту грошей так і лежали на довгострокових депозитах. У наступні два роки темпи інвестицій збільшилися незначно: у 2011 році фонди за участю РВК проінвестували 2,3 млрд рублів, в 2012-му - 2,9 млрд рублів.

Чому РВК тримала кошти на депозитах? Як пояснює Агамирзян, гроші були зарезервовані під фонди, але передавалися їм тільки в міру підготовки проектів. «Так у всьому світі LP працюють. Депозити в банках не можна вважати вільними коштами », - вважає Агамирзян. За його словами, гроші розміщувалися в банках за умови, що вони підуть на кредити малому і середньому бізнесу. «РВК заробляла на цьому і перерозподіляла гроші на просування технологічного бізнесу», - пояснює Агамирзян. Втім, співрозмовник Forbes, близьке до ради директорів РВК, каже, що на таких умовах була розміщена лише половина суми.

Стадія зростання і всихання

У 2013 році в Росії був пік венчурних інвестицій: за підсумками року російський ринок вийшов на друге місце в Європі і п'яте в світі. «Коли РВК створювалася, то її гроші були половиною ринку, а до 2013 року прийшли великі гроші, і кошти РВК стали займати близько 5% ринку», - говорить Фомічов. За даними РВК, в Росії на той момент було 173 венчурних фонди, які управляли капіталом близько $ 5,2 млрд. У Росії перші угоди закрив відомий американський фонд Accel Partners, активно інвестувала корпорація Intel.

РВК виконала свою функцію? Як розповіли Forbes джерела в РВК і декількох венчурних фондах, в уряді якраз в 2013 році з'явилася ідея змінити гендиректора РВК. «Він багатьох не влаштовував. Мало займався реальним бізнесом, багато заходами і піаром. При цьому в компанії лежали величезні кошти на рахунках, які нікому не давали спокою », - говорить партнер одного з венчурних фондів, яким пропонували очолити держкомпанію. Претензії до Агамірзяну були всі ті ж: РВК занадто мало і повільно інвестує.

Для венчурних фондів прийнято проводити угоди в юрисдикціях Кіпру, Британських Віргінських островів, Делавера. РВК дотримувалася загальних правил і навіть сама інвестувала в закордонні фонди. Ще в 2010-му вона створила керуючу компанію Russian Venture Asset Management Ltd для інвестицій в Великобританії і RVC Usa Inc - в США. За 2012-2013 роки РВК вклалася через них в три стартапу і чотири фонди в Кремнієвій долині. «Ми інвестували в зарубіжні компанії, щоб організувати трансфер технологій в Росію. І в фінансовому планіце були найвигідніші інвестиції РВК », - розповідає Агамирзян. Однак у 2013 році уряд узяв шлях на деофшоризацію. «До 2013 року створювати венчурні фонди в російській юрисдикції було практично неможливо - жоден зарубіжний або російський інвестор не відчував себе захищеним», - каже Фомічов. За його словами, створення нових фондів в 2013-му і початку 2014 року практично заморозилося: переговори почалися заново навіть за тими угодами, де вже провели due diligence. В результаті кілька фондів в 2014-му все ж були зареєстровані в Росії за новою схемою - як акціонерні товариства. Законодавча база для цього була створена ще в 2011 році, але угоди не практикувалися.

Бум венчурного інвестування в Росії був недовгий. Уже в 2014 році після приєднання Криму вслід за цим санкцій багато західні фонди припинили інвестувати в Росію, та й російські фонди все частіше вибирали інвестиції в закордонні компанії. Погіршував ситуацію розвивається економічна криза. За підсумками 2014 року обсяг російського венчурної екосистеми склав $ 1,69 млрд, хоча в 2013 році обсяг сягав $ 2,89 млрд.

У прогнозах РВК значилося, що фонди, створені в 2007-2008 роках, отримають повернення інвестицій не раніше 2017 року. РВК потрібен був запас коштів для додаткових траншей в уже існуючі фонди і проекти. Але гроші на її рахунках і раніше багатьом не давали спокою. «Спочатку держава начебто погодився, що гроші на венчурному ринку повинні працювати, але в кризу про це забули і попросили гроші назад», - говорить співрозмовник, близький до РВК. За словами іншого джерела, на проведення форуму «Відкриті інновації» в 2015 році «Роснано» і Сколково направили по 60 млн рублів, а РВК - 110 млн рублів. «Це все одно що посадити картоплю вранці та викопати її ввечері, тому що захотілося їсти», - обурюється Агамирзян.

стадія злиття

У грудні 2014 року проблема відсутності інновацій в Росії знову зазвучала з найвищих трибун. Президент Володимир Путін у посланні Федеральним зборам оголосив про нову програму підтримки технологічних розробок, яка отримала назву «Національна технологічна ініціатива» (НТІ). «На основі довгострокового прогнозування необхідно зрозуміти, з якими завданнями зіткнеться Росія через 10-15 років», - говорив президент. ідеологом нової програмистало Агентство стратегічних ініціатив, але завдання по втіленню і управління грошима поклали на РВК.

«Грошей в бюджеті особливо не було, а НТІ треба було запускати», - пояснює федеральний чиновник. РВК тоді відмовлялася від інвестицій в IT-проекти і придивлялася до перспективних галузей на кшталт біотехнологій, де не вистачало приватного фінансування. «Для РВК проект став рятівною паличкою. Адже над РВК вже збиралися хмари на тлі невдоволення тим, що вони більше піаром займалися », - додає співрозмовник Forbes. Проект погодили з помічником президента Андрієм Білоусовим, директором проектного офісу НТІ став Павло Булавін, який працював в міжнародному консалтингу і керував кількома проектами в оргкомітеті Олімпіади в Сочі. Але знову виникли проблеми.

Формально Булавін підкорявся Агамірзяну і повинен був погоджувати з ним всі рішення. Але, як розповіли Forbes кілька людей, у них виник особистий конфлікт. «Найшла коса на камінь, обидві сторони приблизно винні», - говорить один зі співрозмовників Forbes. Проблему вдалося вирішити, розвівши повноваження Агамирзян і Булавіна, але створення проектного офісу затягнулося на два місяці. Це викликало жорстку реакцію і Білоусова, і Аркадія Дворковича, який з січня 2016 рік став куратором проекту в апараті уряду, стверджує співрозмовник Forbes. Представник Дворковича відмовився давати коментарі для цієї статті. «Ніякого особистого конфлікту не було, підпорядкування Булавіна мені було спочатку суто формальним, поділ повноважень було погоджено з самого початку», - каже Агамирзян.

Паралельно відновилася боротьба за гроші РВК - на кінець 2015 року на депозитах лежало 20,1 млрд рублів. Керівництво Сколково запропонувало направити гроші держкомпанії на фінансування резидентів, ініціативу підтримав Мінфін. Представники Сколково відмовилися коментувати, в Мінфіні не відповіли на запит Forbes. «Агамирзян і його команда зовсім пішли в« вищі матерії ». Їх «повітряні замки» не подобалися Мінфіну, який хотів знати, на які цілі йдуть виділені бюджетом суми », - говорить співрозмовник Forbes в одному з інститутів розвитку. У 2015 році РВК провела тендери майже на 700 млн рублів: велика їх частина стосувалася конференцій, виступів, конкурсів (для порівняння: у 2013 році обсяг тендерів був удвічі менше). При цьому фондам РВК перерахувала близько 651,2 млн руб, велика частина грошей пішла на докапіталізацію американського фонду.

За словами співробітника РВК, Агамирзян хотів, щоб на ринку держкомпанію сприймали як один з венчурних фондів, а не інструмент держави. «Нікому не подобалося, що РВК приймає стратегію на внутрішній нараді, а не збирає стратегічну сесію з представниками інших інститутів розвитку і членами уряду», - говорить співрозмовник Forbes. При цьому РВК, з одного боку, повинна була заробляти гроші, а з іншого - безоплатно розвивати венчурний ринок. «Весь цей час всі дискусії були, по суті, про те, як поєднати ці два напрямки, як впорядкувати роботу», - говорить економіст Олександр Аузан, член ради директорів РВК.

Відстоювати незалежність РВК перед Мінфіном довелося Мінекономрозвитку. «У разі злиття з Сколково РВК стала б просто грошовим мішком, адже в мандаті Сколково немає нічого про підтримку венчурного ринку», - пояснює позицію Мінекономрозвитку співрозмовник Forbes, знайомий з ходом переговорів. Остаточного рішення про злиття Сколково і РВК поки немає, каже міністр Відкритого уряду Михайло Абизов. «Всі пропозиції щодо реформи інститутів розвитку спрямовані в уряд, йде робочий процес», - запевняє він. Проте вже прийнято рішення про переїзд РВК в Сколково. «Але це не означає, що компанія буде під управлінням Сколково», - каже Фомічов. «В умовах скорочення бюджетного фінансування урізання функцій одного або декількох інститутів розвитку неминуче», - говорить заступник голови правління із зовнішніх комунікацій «Роснано» Андрій Трапезников.

На тлі переговорів про майбутнє РВК Агамирзян і написав заяву про відставку. «З Агамірзяном« розлучилися », накопичилося глухе невдоволення», - говорить топ-менеджер одного з інститутів розвитку. Втім, за його словами, формально сказати, що РВК зробила щось не так, не можна. «У держкомпанії по суті не було конкретних завдань, тому все те, що вони робили в РВК, ринок просто не помітив», - додає співрозмовник Forbes. Як каже знайомий Агамирзян, він не зміг створити команду, заточену на практичний результат: «Вони стали заручниками своєї відірваності від життя, бажання красиво поміркувати».

До кінця 2015 року, як розповідає Агамирзян, за участю РВК було створено 23 фонду загальним обсягом 33,7 млрд рублів. За 10 років держкомпанія брала участь у фінансуванні 200 проектів і зробила близько 20 «виходів». «Сумарно за цей час ми заробили більше 10 млрд рублів, виплатили державі у вигляді податків і дивідендів кілька мільярдів», - каже Агамирзян. Зараз його обов'язки тимчасово виконує його заступник Євген Кузнєцов, але АСИ і Мінекономрозвитку проводять відкритий конкурсна посаду гендиректора РВК. «Я сподіваюся, що буде близько 100 кандидатів. Завдання ще і в тому, щоб нова людина подивився на все свіжим поглядом, - міркує Фомічов. - До кінця вересня у нас буде новий гендиректор, а в листопаді переїжджаємо в Сколково, і у нас починається нове життя ». В середині серпня на пост гендиректор РВК надійшло 134 заявки.

Олександр повалкою

Новим гендиректором ВАТ «Російська венчурна компанія» (РВК) і головою правління компанії, згідно з розпорядженням загальних зборів акціонерів, призначено Олександра повалкою, який працював в міністерстві освіти РФ і входив до складу ради директорів РВК, повідомляється на веб-сайті Мінекономрозвитку.

«Перед РВК стоїть завдання розробки нової стратегії розвитку з урахуванням наступних ключових моментів. По-перше, в якості проектного офісу РВК повинна вивести на повномасштабне розгортання і операційну потужність механізми підтримки та реалізації. По-друге, необхідно продовжити інтеграцію РВК і фонду «Сколково», особливо в частині організації венчурного фінансування «сколковского» проектів », - сказав Олег Фомічов, голова ради директорів РВК - заступник міністра економічного розвитку РФ.

В кінці червня рада директорів РВК Ігоря Агамирзян, який обіймав посаду генерального директора і голови правління компанії з квітня 2009 року.

На заміщення посади генерального директора РВК був оголошений відкритий конкурс. Підбором нового кандидата займалося Мінекономрозвитку, що займається РВК. У конкурсі брали участь три головні претенденти - заступник голови уряду Самарської області, міністр економічного розвитку, інвестицій та торгівлі Самарської області Олександр Кобенко, заступник генерального директора Фонду сприяння інноваціям Павло Гудков і заступник генерального директора РВК Євген Кузнєцов. Конкурс виграв Кобенко, і в жовтні віце-прем'єр Аркадій Дворкович, як повідомили інформаційні агентства, «дав вказівку підготувати директиву раді директорів на призначення заступника голови уряду - міністра економічного розвитку, інвестицій та торгівлі Самарської області Олександра Кобенко».

Довідка

Олександр повалкоюз 2012 по 2016 рр. займав посаду заступника міністра освіти і науки РФ, курирував розробку і реалізацію державної стратегії в науково-технічній та інноваційній сферах і системі освіти. З 2008 по 2012 рр. був заступником керівника державного комітетуРФ у справах молоді, заступником керівника Федерального агентства у справах молоді. З 2007 по 2008 рр. займав пост директора департаменту стратегічного планування ЗАТ «Ренова-СтройГрупп».

Закінчив Московський авіаційний інститут ім. Орджонікідзе за фахом «Радиоинженер», а також Державний університет ім. Маймоніда за спеціальністю «Прикладна математика».

РВКстворена в 2006 році за ініціативою Мінекономрозвитку, яке і займається компанію, єдиним акціонером є держава. Статутний капітал компанії становить 30 мільярдів рублів, а її цілі - формування індустрії венчурних інвестицій і допомога державі у розвитку російської індустрії інновацій. РВК - фонд фондів, т. Е. Вкладається не безпосередньо в проекти, а в фонди, в які завжди привертає приватних співінвесторів.

У 2015 році створення проектного офісу Національної технологічної ініціативи (НТІ) - довгострокової стратегії технологічного розвитку країни, спрямованої на формування нових глобальних ринків до 2035 року.